全球小型公司股票市场的5年波动率

❶ 如何计算股票历史波动率

财富创业板技巧:下面以计算股票的历史波动率为例加以说明。
1、从市场上获得标的股票在固定时间间隔(如每天、每周或每月
等)上的价格。
2、对于每个时间段，求出该时间段末的股价不该时段初的股价
之比的自然对数。
3、求出这些对数值的标准差，再乘以一年中包含的时段数量的
平方根(如，选取时间间隔为每天，则若扣除闭市，每年中有 250 个
交易日，应乘以根号250)，得到的即为历史波动率。
历史波动率是基于过去的统计分析得出的，假定未来是过去的延
伸，利用历史方法估计波动率类似于估计标的资产收益系列的标准差。
在股票市场中，历史波动率反映标的股价过去的波动。然而，由
于股价波动难以预测，利用历史波动率对权证价格进行预测一般都丌
能保证准确，但是由于目前我国内地没有权证市场，因而无法获得权
证价格，也就无法计算隐含波动率。因此权证发行商不投资者在权证
发行初期只能利用历史波动率作参考。

❷ 哪个国家的股票市场波动率最大

股票日内波动率是指某一股票，在两个交易日内围绕某一价位反复产生三次左右的涨跌，且涨跌幅度都超过该平均价位5%，我们业内称为正负浮动5%的，就叫做股票日波动率。 不能光看股票日波动率，因为产生这种情况的原因很多，主要体现在换手率高，交...

❸ 股市长线法宝的目录

推荐序
前言
致谢
第一部分历史的判断
第1章1802年以来的股票和债券回报率/2
“每个人都应该成为富翁”/2
1802年以来的金融市场回报率/4
债券的长期业绩/6
金本位制的终结和物价稳定机制/7
实际总体回报率/9
回报率的诠释/10
固定收益资产的实际回报率/12
固定收益资产回报率的下降/13
股票溢价/14
各国股票和债券回报率：世界长期股票市场/15
小结/17
附录1A1802～1870年的股票/18
附录1B算术平均回报率和几何平均回报率/19
第2章风险、收益和资产配置：为什么长期股票风险小于债券/20
风险和收益的衡量/20
风险和持有期限/21
市场高点时的投资者收益/23
风险的衡量标准/25
股票和债券回报率的多样联系/26
有效边界/28
适当的资产配置方式/29
通货膨胀指数债券/30
小结/31
第3章股票指数：市场代言人/32
大盘/32
道琼斯工业平均指数/33
学会用趋势线预测未来收益/36
价值加权指数/37
股票指数的回报偏差/41
附录3A道琼斯工业平均指数中12家原始公司的后续情形/41
第4章标准普尔500指数：半个世纪的美国企业史/44
标准普尔500指数中的行业兴替/45
业绩最佳的公司/50
公司的坏消息如何变成投资者的利好消息/52
留存下来的业绩最佳股票/52
扭转劣势的其他公司/54
标准普尔500指数原始样本公司的超常表现/55
小结/55
第5章税收对股票和债券回报率的影响：股票的优势/57
收入和资本利得的历史税负/58
税后总回报率指数/59
资本利得税延期缴纳的好处/61
通货膨胀和资本利得税/61
有利于股票的税收变化/63
税收延期账户对股票和债券的选择/63
小结/65
附录5A税则的历史演进/65
第6章股票投资的不同观点：市场变化如何超越历史事实/67
股票投资的早期观点/69
观点的急剧变化/72
大崩盘后关于股票回报率的观点/73
大牛市的开始/74
过度投机的警示/76
牛市的巅峰/78
熊市及其后遗症/78
第二部分价值、风格化投资和全球市场
第7章股票市场价值的来源和衡量方法/82
不祥的回报率/82
股票中现金流的价值评估/84
收益的定义/88
收益质量/93
收益的向下偏误/94
衡量股市价值的历史标准/95
小结/104
第8章经济增长对市值的影响以及即将来临的老龄化社会：一位专业投机者的历程/105
GDP增长和股票回报率/106
经济增长和股票回报率/108
促进价值比率增加的因素/109
老龄化冲击/113
小结/117
第9章战胜大盘：规模、股利收益和市盈率的重要性/118
战胜大盘的股票/118
大盘股和小盘股/120
估价/122
股利收益/123
市盈率/127
股价与账面值比率/129
规模和价值标准的结合/130
首次公开发行：新上市的小型成长型公司令人失望的总体回报率/131
成长型股票和价值型股票的本质/133
对规模和价值作用的解释/134
小结/135
第10章全球化投资和中国、印度及新兴市场的崛起/137
世界人口、产值和股票资本/138
外国市场周期/140
全球市场的多样化投资组合/143
2050年的世界/151
小结/154
附录10A最大的非美国公司/155
第三部分经济环境如何影响股票市场
第11章金本位制、货币政策和通货膨胀/160
货币数量和物价水平/161
金本位制/163
联邦储备的建立/164
金本位制的终结/164
战后货币贬值政策/165
金本位制以后的货币政策/166
联邦储备体系和货币创造/167
美联储如何影响利率/168
股票作为规避通货膨胀的套期保值工具/170
为什么股票在短期内不能规避通货膨胀风险/172
小结/175
第12章股票和经济周期/177
谁来测定经济周期/179
经济周期转折点时的股票回报率/181
抓住经济周期的好时机而获利/183
预测经济周期有多难/185
小结/187
第13章影响金融市场的世界大事/189
导致股市波动的原因/191
不确定性与股票市场/194
民主党和共和党/195
股市和战争/198
世界大战/199
小结/202
第14章股票、债券和经济数据/203
经济数据和市场变化/204
市场变化规律/205
经济数据中包含的信息/205
经济增长和股票价格/206
就业报告/207
经济报告周期/208
通货膨胀报告/210
通货膨胀对金融市场的影响/212
中央银行政策/212
小结/213
第四部分短期股市波动
第15章交易型开放式指数基金、股指期货和期权的出现/216
交易型开放式指数基金/217
股指期货/218
期货市场的基础/220
股指套利/222
根据全球期货交易系统预测纽约股票交易所的开盘价/223
双重魔力时间和三重魔力时间/224
保证金和杠杆率/225
如何利用ETF或股指期货/226
指数化投资的分配策略：ETF、股指期货或指数共同基金/226
股指期权/228
指数衍生品的重要性/231
第16章市场波动/232
1987年10月股市崩盘/234
1987年10月股市崩盘的原因/236
断路器机制/239
市场波动的特性/240
股票波动的历史趋势/240
波动率指数/243
近期较低的波动率/244
股价重大变化日的分布/245
市场波动的经济理论/246
股市波动的重要意义/248
第17章技术分析和趋势投资/249
技术分析的特性/249
技术分析师—查尔斯·道/250
股价的随机性/251
随机变化股价的模拟/252
市场趋势和价格逆转/253
移动平均线/254
动量投资/261
小结/262
第18章日历异常/263
季节异常/264
一月效应/264
高额月度回报率/268
九月效应/270
其他季节性收益/272
一周内工作日效应/273
投资者的应对策略/275
第19章行为金融学和投资心理学/276
1999～2001年的科技股泡沫/277
行为金融学/279
第五部分通过股票积累财富
第20章基金业绩、指数化投资和战胜大盘/296
股票共同基金业绩/297
寻找经验丰富的基金经理人/300
基金业绩欠佳的原因/302
一知半解的危险/303
从消息灵通中获益/303
成本如何影响收益/304
消极投资的不断增长/304
资本加权型指数的陷阱/305
基本加权型指数与资本加权型指数/307
基本加权型指数投资的历史/309
小结/310
第21章构建长期成长型资产组合/312
投资实践/313
成功投资指南/313
计划的执行与投资顾问的作用/316
小结/317
……

❹ 股票中收益波动率是什么意思,怎么计算

股票波动率：波动率是指标的资产投资回报率的变化程度，有实际波动率和历史波动率之分。它是江恩理论的一个重要内容，在期货期权市场的指导意义较股票市场更大。

实际波动率

实际波动率又称作未来波动率，它是指对期权有效期内投资回报率波动程度的度量，由于投资回报率是一个随机过程，实际波动率永远是一个未知数。或者说，实际波动率是无法事先精确计算的，人们只能通过各种办法得到它的估计值。

历史波动率

历史波动率是指投资回报率在过去一段时间内所表现出的波动率，它由标的资产市场价格过去一段时间的历史数据（即St的时间序列资料）反映。这就是说，可以根据{St}的时间序列数据，计算出相应的波动率数据，然后运用统计推断方法估算回报率的标准差，从而得到历史波动率的估计值。显然，如果实际波动率是一个常数，它不随时间的推移而变化，则历史波动率就有可能是实际波动率的一个很好的近似。

波动率计算方法

1、上升趋势的波动率计算方法是：在上升趋势中，底部与底部的距离除以底部与底部的相隔时间，取整。上升波动率=（第二个底部-第一个底部）/两底部的时间距离。

2、下降趋势的波动率计算方法是：在下降趋势中，顶部与顶部的距离除以顶部与顶部的相隔时间，取整。并用它们作为坐标刻度在纸上绘制。下降波动率=（第二个顶部-第一个顶部）/两顶部的时间距离。

(4)全球小型公司股票市场的5年波动率扩展阅读：

股票收益率是反映股票收益水平的指标

1、是反映投资者以现行价格购买股票的预期收益水平。它是年现金股利与现行市价之比率。本期股利收益率=(年现金股利/本期股票价格)*100%。

2、股票投资者持有股票的时间有长有短，股票在持有期间获得的收益率为持有期收益率。持有期收益率=[(出售价格-购买价格)/持有年限+现金股利]/购买价格*100%。

3、公司进行拆股必然导致股份增加和股价下降，正是由于拆股后股票价格要进行调整，因而拆股后的持有期收益率也随之发生变化。

拆股后持有期收益率=(调整后的资本所得/持有期限+调整后的现金股利)/调整后的购买价格*100%。

❺ 请问如何计算股票年收益波动率

股票波动率:
波动率是指标的资产投资回报率的变化程度，有实际波动率和历史波动率之分。它是江恩理论的一个重要内容，在期货期权市场的指导意义较股票市场更大。下面我们将对波动率的计算及交易策略进行详细讲解，希望对股民有一定的指导意义，赶紧跟着小编一起学习波动率的知识吧！
一、概述
波动率是指标的资产投资回报率的变化程度，有实际波动率和历史波动率之分。它是江恩理论的一个重要内容，在期货期权市场的指导意义较股票市场更大。
（一）、实际波动率
实际波动率又称作未来波动率，它是指对期权有效期内投资回报率波动程度的度量，由于投资回报率是一个随机过程，实际波动率永远是一个未知数。或者说，实际波动率是无法事先精确计算的，人们只能通过各种办法得到它的估计值。
（二）、历史波动率
历史波动率是指投资回报率在过去一段时间内所表现出的波动率，它由标的资产市场价格过去一段时间的历史数据（即St的时间序列资料）反映。这就是说，可以根据{St}的时间序列数据，计算出相应的波动率数据，然后运用统计推断方法估算回报率的标准差，从而得到历史波动率的估计值。显然，如果实际波动率是一个常数，它不随时间的推移而变化，则历史波动率就有可能是实际波动率的一个很好的近似。
二、计算
江恩理论认为，波动率分上升趋势的波动率计算方法和下降趋势的波动率计算方法。
（一）、上升趋势的波动率计算方法是：在上升趋势中，底部与底部的距离除以底部与底部的相隔时间，取整。
上升波动率=（第二个底部-第一个底部）/两底部的时间距离
（二）、下降趋势的波动率计算方法是：在下降趋势中，顶部与顶部的距离除以顶部与顶部的相隔时间，取整。并用它们作为坐标刻度在纸上绘制。
下降波动率=（第二个顶部-第一个顶部）/两顶部的时间距离

❻ 求某股票五年后价格应该是多少

考试要用吧！

找这个人
http://passport..com/?business&aid=6&un=%CA%EF%B9%E2%C3%A8%DF%E4#2

下面是他对另一题的回答：

9．股民李某在证券市场购买了某个上市公司的股票10手，每手10股，每股面值100元，预期每股可获6%的股息。由于国家宏观调控，银行年存款利率提高到4%。假设不受其他因素的影响，一年后李某所购买的股票价格和股票面值分别是 （C）

A．15000元 15000元 B．10000元 3000元

C．15000元 10000元 D．3000元 10000元

这是个简单的股票价格估算模型，简单的理解就是股票的价格总会变动到让购买股票的收益率与同期的必要收益率（一般用银行利率参考）相当
价格=预期的收益/必要收益率
每股预计收益6元，除以银行利率4%，等于150元，因为是100股，共计15000元
面值是固定的，除非上市公司自己要改否则不会变，所以一直都是100元，总共也就是10000元了

❼ 如何计算股票历史波动率 详细

以计算股票的历史波动率为例加以说明。
1、从市场上获得标的股票在固定时间间隔(如每天、每周或每月
等)上的价格。
2、对于每个时间段，求出该时间段末的股价不该时段初的股价
之比的自然对数。
3、求出这些对数值的标准差，再乘以一年中包含的时段数量的
平方根(如，选取时间间隔为每天，则若扣除闭市，每年中有 250 个
交易日，应乘以根号250)，得到的即为历史波动率。
历史波动率是基于过去的统计分析得出的，假定未来是过去的延
伸，利用历史方法估计波动率类似于估计标的资产收益系列的标准差。
在股票市场中，历史波动率反映标的股价过去的波动。然而，由
于股价波动难以预测，利用历史波动率对权证价格进行预测一般都丌
能保证准确，但是由于目前我国内地没有权证市场，因而无法获得权
证价格，也就无法计算隐含波动率。因此权证发行商不投资者在权证
发行初期只能利用历史波动率作参考。