股票投资者如何判断何时撤离市场

1. 股市行情如何分析

股票也是有规律的，可以分析的。

股票行情分析：

一，在大盘开盘时刻迅速观察、纪录涨跌幅个股比例、具体家数、涨跌停股票情况，包括，具体数字是多少？如果几者之间，涨者居多，且两市开盘涨停个股超过10只，则说明市场处于多头完全控制的局面，上涨势头会很强劲。假如没有多少涨停，且下跌个股比较多，超过5成以上，跌幅超过5%的有六成左右，那么，大势调整可能性很大。

二，注意区别对待盘口变化。不管是上涨和下跌，如果仅仅是个股行为，我们可以孤立地判断，但是，如果是板块效应，那么就需要引起我们的重视，比如资源股等2-3个板块集体上涨，那么当天的行情肯定看好，短线买家可以开盘不久后的调整低点杀进，如果开盘下跌是群体的，板块性的，那么，这一天的行情很可能不好，短线者可以逢高卖出，再在收盘时候的低点买回，可以赚进不少筹码。

三，运用3×10方式分析。看盘者可以将早盘三个重要时间段加以纪录、观察，并进行高低点连线，我们就能够发现市场力道强弱变化，这三个时间段分别是9点40、9点50和10点整。

四，第1个时间段，注意开盘分时图的运行情况，9点30到9点40的连线情况是，高点没有超过前收盘，低点略比开盘时降低，那么，这个10分钟属于弱市！我们需要观察随后两个10分钟时间段的变化。

五，第2个时间段。9点40到9点50，前收盘位置被突破，低点基本和第一个接近，虽略有降低，但是，高点却已经抬高，说明有主力资金向上做多，市面由弱转强，最后趋势需要第三个阶段去巩固。

六，第3个时间段。看了大盘前两个10分钟运行轨迹，看了现在的热点板块，我们还需要看什么呢？我们需要看的是成交量了，个股的成交量可以骗人，大盘的成交量很难骗人。如果当日大盘的成交量比前一交易量要大，说明大资金有增量迹象，行情有望向好；如果还是缩量下行，那么，大盘的短期调整还会继续。

七，第三个10分钟时间段出来后，投资者可以观察，大盘的3个低点是不是逐步上行？它们的三个高点是不是逐步抬高？是这样的吧。那么，结论出来了，今天的大盘运行趋势是先抑后扬，震荡攀升的情况。中阳K线是值得期待的。但是，如果前三个低点是逐步走低，假如在11点前不可收复前收盘，应考虑单边下跌趋势发生。如果在11点后，大盘还是低位震荡，且不跌破早盘30分钟低点连接线，则全天震荡盘整，收阴十字星的概率比较大。

八，看问题切忌一刀切，看了好的一面，也要看坏的一面，我们必须注意观察跌幅榜前几位个股情况。它们是否以板块下跌方式进行，如果是，而且有2-3个联袂杀跌板块，那么，行情必须谨慎，如果是前期强势股、题材股和概念股下跌，不足半数的话，这说明，市场格局还在多头掌握之中。

九，如果大盘持续调整到一定时间，强庄股开始补跌，则说明短期调整有望结束；如果大盘持续上涨一定周期，冷门股也开始补涨，则说明行情很可能短期见顶，市场将面临一次调整。

十，消息面突发利空，大盘前一交易日无任何征兆，前收盘是大阳或中阳线收盘，且整体趋势良好，那么，大盘遇重大利空选择大幅低开，短线资金不要恐慌割肉离场，因为大资金还在盘中，将随时策划反击，等大盘和个股红盘大涨的时候再抛也不迟。大盘或个股连续逼空上涨之后，消息面发布重大利好，短期涨幅相当大的个股或大盘持续跳空高开，但是，放量非常明显，应考虑主力借利好消息出货，这个时候不但不能追击，反而应逐步战略撤退。

2. 如何判断退出时机，巴菲特、索罗斯常用的6种策略

投资大师从不会在自己不知道何时退出的情况下就投资。因为，不管自己在一笔投资中投入了多少时间、心血、精力和金钱，如果没有事先确定的退出策略，一切就都可能化为乌有。

大部分投资者没有自己的投资交易系统，还有小部分投资者好像有自己的交易系统，但就是说不出来。

只有极少数的同学会在股市建立自己的投资交易系统。

但到底什么是交易系统？

简单的讲就是：你决策是否投资某只股票以及何时买入何时卖出的一套决策标准。

1

买入之前就必须想好何时卖出？

巴菲特和索罗斯的投资风格差异不能再大了，如果有什么是他们都会做的，那它就是至关重要的，也许就是他们成功的秘诀。

马克。泰尔通过分析这两位投资大师的思考方法和投资习惯。

发现二人都对退出策略极其重视，并把它奉为投机铁律，即比冲进市场更重要的，是通晓什么时候退出。

投资大师持有赢利的投资，直到事先确定的退出条件成立。失败的投资者很少有事先确定的退出法则。

常常因担心小利润会转变成损失而匆匆脱手，因此经常错失大利润。

不管你在一笔投资中投入了多少时间、心血、精力和金钱，如果你没有事先确定的退出策略，一切都可能化为乌有。

正因如此，投资大师从不会在自己不知道何时退出的情况下就投资。

沃伦·巴菲特和乔治·索罗斯的退出策略，来源于他们的投资标准。

巴菲特不断用他投资时所使用的标准来衡量他已经入股的企业质量。

尽管他最推崇的持有期是“永远”，但如果他的一只股票不再符合他的某个投资标准（比如企业的经济特征发生了变化，管理层迷失了主要方向，或者公司失去了它的“护城河”），他会把它卖掉。

比如当巴菲特发现迪士尼在网络繁荣中挥金如土，把大把资金投入像Goto.com搜索引擎这样的网站中，并且购买了一些像搜信这样亏损的公司。

2000年，伯克希尔公司将它持有的迪士尼股份卖掉了一大部分。

他的第三个退出法则是：如果他认识到他犯了一个错误，认识到他最初完全不该做这样的投资，他会毫不犹豫地退出。

像巴菲特一样，索罗斯也有明确的退出法则，而且这些法则与他的投资标准直接相关。

他会在他的假设变成现实时清仓，就像1992年对英镑的袭击。当市场证明他的假设不再有效时，他会接受损失。

而且，一旦自己的资本处于危险境地，索罗斯一定会及时撤退。

不管方法如何，每一个成功投资者都像巴菲特和索罗斯一样，在投资的时候就已知道什么样的情况会导致他盈利或亏损。

凭借自己的投资标准不断评估投资目标的进展，他会知道他应该在什么时候兑现这些利润或接受这些损失。

2

投资大师的退出策略是什么？

在退出时机上，巴菲特、索罗斯和其他成功投资者都会采用以下6种策略中的某一种或几种：

第一：当投资对象不再符合标准时。

比如巴菲特出售迪士尼的股票。

第二：当他们的系统所预料的某个事件发生时。

有些投资是以特定事件将会发生为前提假设的。索罗斯假设英镑会贬值就是一个例子。英镑被踢出欧洲汇率机制的时候就是他退出的时候。

当索罗斯做收购套利交易时，收购完成或泡汤的时候就是他退出的时候。

在上述任何一种情况下，特定事件是否发生都将决定投资者的成败得失。

第三：当他们的系统所设定的投资目标达到时。

有些投资系统会设定某项投资的目标价格，也就是退出价格。这是本杰明·格雷厄姆法的特征。

格雷厄姆的方法是购买价格远低于内在价值的股票，然后在它们的价格回归价值的时候（或两三年后依然没有回归价值的时候）卖掉它们。

第四：当交易系统出现事先设定好的卖出信号时。

这种方法主要由技术交易者采用。他们的出售信号可能得自特定的技术图表，成交量或波动性指标，或者其他技术指标。

比如，我自己长线投资时通常在目标股票的CCI季度指标涨破+100之后开始拐头向下时卖出。

第五：遵循一个机械性法则。

比如设定比买价低8%的止损点或使用跟踪止损点（在价格上涨时相应调高，在价格下跌时却保持不变）来锁定利润。

机械性法则最常被遵循精算法的成功投资者或交易者采用，它们源自于投资者的风险控制和资金管理策略。

我一个朋友使用的方法就是这种机械性退出的策略。

他的法则是：只要他持有的某只股票下跌8%或者上涨20%，就止损/止盈卖了它。

凭借这种法则，他毫发无损地躲过了多次股灾。

第六：当认识到自己犯了一个错误时。

认识到并纠正错误是投资成功的关键。

投资标准不完善或没有投资标准的投资者显然无法采用退出策略，因为他无从判断一个投资对象是否仍然符合他的标准。

另外，他在犯了错误的时候也不会意识到他的错误。

如果一个没有交易系统的投资者，不会有任何系统生成的目标或买入卖出信号。

这种投资者的最佳做法是遵循一种机械性退出法则。这至少能限制他的损失。

但这无法保证他获得任何利润，因为他没有做投资大师所做的事情：首先选出一类有正平均利润期望值的投资对象，然后围绕它建立一个成功的系统。

3

如何才能甩掉亏损，让利润奔跑？

投资大师关心的不是他会在一笔投资中赚多少或赔多少。他只是遵循他的系统，而他的退出策略只不过是这个系统的一部分罢了。

这些退出策略有一个共同点：对投资大师来说，它们都是不带感情色彩的。

而没有这样一个系统，普通投资者无从判断什么时候应该卖掉一个亏钱的头寸，一个挣钱的头寸又应该持有多久。

他怎能做出决策？

通常，利润和损失都会让他紧张。当一笔投资小有盈利时，他开始担心这些利润会化为泡影。

为了消除压力，他脱手了。

毕竟，专家们不是说“保住利润你就永远不会破产”吗？

在面对损失的时候，他可能会告诉自己那只是纸面损失，只要他不割肉。他一直希望这只是“暂时”的调整，价格将很快反弹。

如果损失越来越大，他可能对自己说，只要价格反弹到他的买价，他就抛出。

当价格继续下跌，对持续下跌的恐惧最终会取代对价格反弹的期望，他终于全部抛出——往往是在最低价附近抛出的。

总的来看，他的一系列小盈利经常被一长串大损失抵消，与索罗斯的成功秘诀“保住资本和本垒打”正好相反。

没有标准，是否兑现利润或接受损失的问题就被紧张情绪支配了。

在价格一路下跌的过程中，他不断寻找新借口，告诉自己那只股票可能是好股票，说服自己坚持下去，因此一直没有直面这个问题。

大多数人在感到迷惑的时候都会紧张，但无论如何都要行动。

一个投资者可能会无限期地推迟一笔投资，但一旦入市，他就回避不了兑现利润或接受损失的决策。

只有明确自己的投资哲学和投资标准，建立自己的交易系统，才能摆脱紧张情绪。

失败的投资者总是“怀疑”自己的系统，如果他有交易系统的话。改变标准和“立场”以证明自己的行为是合理的。

几年前，我看过一篇文章，介绍一个股票交易者乔尔的经历。他使用的是一种以计算机生成的买卖信号为基础的技术系统。

尽管他已经成功地运用这个系统达5年之久，他还是会在系统告诉他应该抛售的时候心有不甘。

“以前我经常怀疑系统的抛售信号，”他说，“我总能想出一只股票将会不断上涨的理由。

两年前的某一天，我坐下来分析了我已经卖掉或早该卖掉的所有股票。我怀疑自己的系统已经让我损失了非常多的钱”。

那么现在，我问他，“你坚决听命于每一个抛售信号吗？”

是的，不过我还是得强迫自己。那就像是闭上眼睛硬着头皮给经纪人打电话。

那么，乔尔为什么不愿接受系统给出的抛售信号呢？

当接到一个购买信号时，他会调查那家上市公司。只有在公司的基本面比较理想的情况下，他才会接受这个购买信号。

而到抛售的时候，这家公司的基本面十有八九没有变化，他所了解的有关这家公司的所有事情看起来都与计算机生成的抛售信号相矛盾，所以他很不愿意执行抛售操作。

他中途改变了自己的标准，从他明知有效的技术抛售信号转向了他“感觉”更好但与他的系统无关的基本面信号。

现在，在认识到这已让他付出高昂代价之后，他规定自己不得在系统说“卖”的时候去看任何基本面数据。

这在大多数时候是起作用的。但由于参考基本面是他自己的天然倾向，他仍会时不时地怀疑他的系统。

与大多数人一样，他也会禁不住去听从诱人的呼唤。但与大多数人不一样的是，他能抵御这种诱惑。

4

遵从一个与自己个性相符的交易系统

许多成功投资者与乔尔一样：他们有一个系统，他们已经检验过这个系统，所以知道它有效。

但他们在使用系统的时候会有所犹豫，因为系统的某些方面与他的秉性不符。

肺鱼也曾经有过和乔尔一样的经历，在使用自己的价值投机交易系统的时候也会犹豫，尤其在自己对某个股票基本面非常有把握时，异常纠结。

好在自己试过短线、中线和长线投资策略之后，最终选择了适合自己个性的价值投机中长线投资策略，从而减少自己在这方面的纠结。

所以，一个容易冲动、缺乏耐心的人，希望马上看到成果，永远也不会喜爱价值投机长线策略，因为这种策略要求他等待一只股票在一两年后回归它的内在价值。

类似，一个喜爱在行动前详细研究并弄清所有细节的人不适合价值投机短线策略，因为这种交易策略要求瞬间判断、直觉行事、持续行动，并一刻不停地紧盯市场。

从这两个无疑非常极端的投资交易例子中很容易看出：

如果一个投资者使用了一个与他的个性完全不符的系统，他会遭遇惨败，即使这个系统对其他人来说非常成功有效。

因此，投资中的知行合一就是这么难，应对绝招只有两种：

第一种：先找一个交易系统，然后改变自己个性去适应这个交易系统。

第二种：认识自己的个性，然后再找一个适合自己个性的交易系统，遵从一个与自己个性相符的交易系统。

一般来讲，我都会建议同学们选择第二种！

毕竟这个世界或许最难的就是：改变自己！

3. 怎样判断股票的买卖时机

股票的买卖时机很复杂
超长线是“在别人恐惧的时候‘贪婪’，在别人贪婪的时候‘恐惧’”——巴菲特
长线是本面分析，分析能够持续数年保持高增长的上市公司并购入该上市公司的股票
中线是结合大盘及外界因素，并注重个股的题材炒作，买入股票
短线也可以是个股题材炒作，并结合一定的技术分析，资金流入状况买入股票

第二个问题：
持续暴跌的原因有很多，特给你总结
1、次贷危机是全球股市走软
2、大小非解禁热潮
3、政府的用意，希望把国外游资震出仓
4、雪灾的影响和08年上市公司业绩增速的减缓
5、政府为了货币从紧政策和压制通货膨胀的恶劣影响宁可牺牲股市
6、为防止奥运会题材将我国股市带到一个高泡沫的高位，现将大盘保持在地位运行
大概这么多，可能还有没想到的

第三个问题
庄家当然有能力操纵一只股票的价格，不然能有那么多匪夷所思的涨跌么？

那些用别人资料的回答者真浪费大家的时间
我是坚持给你写自己的看法，这分我觊觎了，呵呵

4. 投资者怎知道何时卖出股票

投资者怎知道何时卖出股票选择有潜力的股票、把握最佳的股票买入价格固然重要；但是股票卖出的时机可能是投资盈利最为关键的一环。没有把握住卖出的时机，你之前所做的一切努力都有可能成为无用功。

买的好不如卖的好

10只绝对不能错过的股票。

5只在未来10年最值得持有的股票。

投资者经常能看到这类投资建议。这些投资建议都在强调买入股票。当今的投资世界倾向于更关注买入而不是卖出股票。很显然，知道该买入哪只股票的确很重要。

然而，笔者认为，何时卖出股票对投资者而言是最大的挑战之一。人性的弱点决定大部分投资者会卖出表现好的股票以锁定利润并避免账面利润蒸发。可经常发生的情况却是表现好的股票在我们卖出后继续表现良好。另一方面，大部分投资者会继续持有表现差的股票以避免承受损失和避免承认做了错误的投资决策。我们总结了一些股票卖出的原则以减少人性对我们做出卖出决策的影响。如果遵循了以下四条原则，就很有可能改善你的投资结果。

当以下几种情况发生时，卖出股票是一个很好的主意：

1.股票达到卖出的目标价位

有时股票市场对短期事件反应过度，这就给了你机会去获得好的投资机会。几乎每一家好公司都有被市场严重低估的时候。同理，几乎每一家好公司都有被市场严重高估的时候，股价远超出其实际价值，这种情况在挑战者对公司前景过于乐观时发生。如果你刚好持有这类被市场严重高估的股票，那么你就应该考虑减少你在那只股票上的仓位以实现部分利润。比如说上海汽车？（600104），在经历了2003年汽车行业井喷后，大部分投资者认为2004年汽车行业将继续高速增长，与此同时上海汽车的股价在2003年股价翻倍的基础上也被继续看好，可最终结果是2004年国内汽车行业仅为低速增长，而且利润率大幅下降，因此上海汽车的股价在2004年也惨遭腰斩。

2.公司基本面恶化

一旦注意到公司的基本面开始恶化，你可能希望卖出该股票。通过分析公司的资产负债表你可以得知公司基本面是否恶化。上升的负债水平、上升的库存和应收账款比收入上升更快，以上是判断公司的效率开始恶化的3个常用预警信号。如南开戈德（000537），主营收入由2002末的2.22亿元下降到2003年末的0.98亿元，而应收账款仍然由2002末的2768万元上升到2003年末的2958万元，这就表明公司的基本面已经严重恶化。投资者如果继续持有该股票，可能会遭受更大的损失。下面还列举了一些其它的公司基本面开始恶化的预警信号：

*降低的股东权益回报率

*下降的利润率

*市场份额收缩

*不明智的并购

*意想不到的管理层变更

3.错误买入的股票

无论你在股票研究方面花多少精力，你都有可能会犯错。即使像巴菲特和彼得林奇这样伟大的投资者都犯过投资错误。当买入一只股票后，你有可能碰到一些意想不到的状况，比如说有问题的关联交易、变更的会计方法和下降的竞争优势等等。如果在购买这只股票后发现了类似的问题，你就应该考虑卖出，即使卖出意味着损失。明智的止损，寻找更好的投资机会远优于继续持有一只注定会表现不佳的股票。比如说实达集团（600734），从2000年开始由于电脑行业竞争的加剧，公司产品的市场竞争力下降，股价从2000年开始到现在已经下跌超过80%，远超市场平均跌幅。

4.实施投资组合的再平衡

牛市的时候，由于几乎所有的股票都上涨，投资者经常习惯于忽略公司的基本面。通常只有到了熊市的时候，投资者才会认清楚一个事实，那就是有些股票即使在熊市也能上涨。具有较强竞争力的公司能承受住经济的下降周期，但是没有竞争力的公司在市场变差的时候会下降更多。比如说青岛啤酒？（600600），作为中国啤酒行业第一品牌，从2001年中到目前，上证综指下跌了一半，而它的股价几乎没有下跌。这就是为何你应该时刻保证在你的组合里用高质量的股票替换低质量的股票。

当一只股票上涨到占你的组合很大比重的时候，你也许会考虑卖出一部分该股票以获得利润。如果一只股票在过往只占你投资组合的20%，但它在过去一段时间内股价翻倍，而你组合内的其它股票价格变化不大，那这只股票现在占你组合的近40%的比例。这样的话，你目前组合的表现就太过于依赖一只股票了，在这种情况下你应该考虑卖出一部分该股票以实施投资组合的再平衡。

5. 怎么判断股票洗盘结束

你好，股市中洗盘结束钱前的预兆：
【1】较大的卖单被打掉。
尽管交易清淡，但总会有一些较大的卖单出现。在资金允许的情况下，主力会接一些较大的卖单，减轻拉升的压力，同时完成一个小的建仓任务。技艺高超的还可以做差价降低成本。
【2】盘中出现一些非市场性的大单子。
主力故意挂出来的单子。其用意只能是告诉市场：主力已经在注意这家股票了。主力既然要市场知道，那么股价的结局就是上涨或者下跌而不会是盘整，当然主力希望市场认为是股价要上涨，但我们不能排除下跌的因素，除非有其它的细节能够排除这一点。主力在大量出货前是有可能做一波上升行情的。
【3】盘中出现脉冲式上冲行情。
由于成交量相当清淡，所以主力也肯定在一段时间内没有参与交易，对市场也没有什么感觉。因此主力在正式拉升股价前会试着先推一下股价，业内称为“试盘”，看看市场的反应。也有一种可能是主力想多拿一些当前价位的筹码，通过往上推一下以期引出市场的割肉盘，然后再选择适当的时机进行拉升。
【4】大盘稳定但个股盘中出现压迫式下探走势但尾市往往回稳。
这种走势比较折磨人，盘中常常出现较大的卖压，股价步步下探，但尾市却又往往回升。毫无疑问，这种走势的直接后果必然是引来更多的割肉盘。
主力要建一些短期仓位，根据这些仓位的量，我们可以对后面股价的上升幅度有一个大概的判断。原则上建的仓位越多，股价的升幅就越高，但最终的结果还是取决于股价起来以后市场的认可程度。也有一些主力是拉起来就做的，根本没有建短仓的过程。这种情况有几种可能，如大盘走好，个股成为热门板块，个股基本面方面有变化等等。
风险揭示：本信息不构成任何投资建议，投资者不应以该等信息取代其独立判断或仅根据该等信息作出决策，不构成任何买卖操作，不保证任何收益。如自行操作，请注意仓位控制和风险控制。

6. 如何判断基金买入和卖出的最佳时机