什么是期货预期差

⑴ 基期和差是什么意思

基期和差的意思就是指这基期股票的几个统计基数的和或者差。

基期是一个基础期、起始期的概念，属于这期的有“入选样本股票”称为基期股票，而基期和差就是指这基期股票的几个统计基数的和或者差，基期股票的市值在相当长的时间内是固定不变的。对某股票的分时走势而言，当天的走势是以前一天该股票的收盘价为基期，也即以前一天15：00该股票的价格为基期。而当天的上证领先是以前一天15：00的上证指数为基期。

预期差：

在时间维度上对供需预期的差异。当市场预期供需随着时间序列而变化，这将会影响不同月份期货价格。如产能投放增加导致供需趋松，很可能导致期货合约价格越远越低，也即基差为正且数值越大，形成反向市场；反之，当预期未来供应收缩或需求增长导致供需趋紧时，很可能导致期货合约价格越远越高，也即基差为负且数值越大，形成正向市场。

⑵ 什么是基差，如何分析基差

基差是现货价格与期货价格的差值。具体而言，基差等于符合交割标准的现货价格减去期货价格。基差的正负值能反映出现货与期货市场的相对位置，基差大于零表示现货价格高于期货价格，即现货升水或期货贴水；基差小于零则表示现货价格低于期货价格，即现货贴水或期货升水。

价差概念涉及任意两个商品价格之间的差异，包括区域价差、品质价差、品种价差、月间价差以及国内外价差等。

基差分析主要关注期货与现货市场的关系。造成基差或价差与持有成本不同的因素主要包含供需差和预期差，这些特征展现出季节性、周期性和回归性。

供需差异是基差变动的重要驱动因素之一。在空间维度上，商品市场在不同区域的供需格局差异，会导致区域价差发生变化。时间维度上的供需预期差异，通过影响不同月份期货价格，引发基差的变动，例如产能投放增加导致供需宽松时，期货合约价格越远越低，形成反向市场；相反，预期未来供应收缩或需求增长导致供需紧张时，期货合约价格越远越高，形成正向市场。

基差和价差通常围绕持有成本上下波动。当它们出现显著偏离时，往往意味着无风险套利机会的出现，市场参与者通过贸易流和现金流等方式捕捉这些机会，促进市场的回归至常态。

季节更替和商品周期对现货市场持续产生影响，进而影响基差和价差的运行，形成季节性和周期性特征。

基差的应用广泛，是期货市场和现货市场的关键联系纽带，对于风险管理和投资交易至关重要。对于套期保值者而言，风险管理操作通常将绝对价格风险转化为基差风险。基差点价交易能够有效锁定基差，从而锁定风险。

⑶ 期货在我们的生活有什么用

期货，是交易预期，期货的用处很大：
第一，大宗商品期货，比如原油，粮食，钢铁等等，通过期货的方式，可以将商品变成标准品，方便企业单位采购，市场的大宗订单都是通过期货的形式交易的。
第二，期货电子交易的发展，带动的是整个金融体制，尤其是在资金的回笼和再分配上，增加增加流转率。
第三，是一种众筹模式，对事件的发展提供预期，预期好，则可以干，预期差，则停止，从整个人类的层面来讲，理论上可以减少风险，避免资源浪费，创业投资和期货一样，是另一种形式，按揭买期房，也是一种期货，只不过对于商品的再次交易，有比较多的管制而已。
希望对你有帮助。