數字貨幣最近有什麼好事

『壹』 央行數字貨幣來了，對你我有何影響

最近央媽在深圳地區推出數字貨幣試點，通過針對隨機人群發放200元紅包的方式進行試點。一張央行數字貨幣DC/EP（Digital Currency Electronic Payment）的內測截圖開始在朋友圈刷屏。

關於央行研究數字貨幣其實早早就有媒體宣傳了，也被一些非法貨幣組織進行利用，大肆宣傳自己的貨幣，各種幣圈炸開了鍋。

到底什麼是央行推出的數字貨幣？

它的全稱叫做DC/EP（digital currency electronic payment）數字貨幣電子支付，也是央行法定數字貨幣。和其他虛擬貨幣不同的是，央行數字貨幣具有國家信用背書，具有法償性，這是穩定性的一個重要基礎。

央行推行數字貨幣不計付利息，央行數字貨幣不需要綁定任何銀行卡，而不像第三方支付平台，比如微信，支付寶需要綁定銀行卡。其次就是具有強制性，不局限於某一平台，比如某些平台只同意自己的支付工具，而拒絕其他支付工具，在央行數字貨幣出來之後，必須無條件支持。數字貨幣相當於紙幣一樣具有法償性，任何商家不得拒收，拒收就如同拒收紙幣，是違法的。

央媽推出數字貨幣是趨勢，也反應了祖國的強大，但是有一點自己不健全的看法，一些媒體認為推出了數字貨幣，人民幣就逐漸走向國際化更快了，這其實是一個偽命題。

一個國家的貨幣要想得到全世界大多數國家的認可，靠的是國家信用體系，從政治，文化，軍事，經濟上獲得其他國家信服。為何全世界信任美元，除了強大的軍事，經濟，完善的法律外，還有重要的一點在於你拿著200年前的美元，現如今還能繼續使用，這就是實力。

人民幣現金有一個叫做「貨幣錨」，可以和美元進行直接結算，如若我國人民幣要想完全國際化，不是單純的靠某種貨幣就可以的了，關鍵是要讓其他國家信服你，如若現金不能國際化，自由的流通，空談數字貨幣國際化個人覺得不現實。

關於央媽推出數字貨幣，慢慢的過程，有幾點說下自己的看法：

央行推行的數字貨幣，可以更大層度上杜絕洗錢嫌疑，雖然中國大陸很少，畢竟貨幣很難自由流通出境，有外匯管制，但是不排除少數。

關於前面兩個問題，如果不能進行兌付，比如你去賣房，然後給你數字貨幣，那麼是不是可以理解為不受匯率波動的影響，上漲和下跌與你無關？「佛曰，不可說，不可說」！

總體來說替代紙幣現金還任重道遠，發展才是硬道理，人民幣紙幣走向國際化了，數字貨幣才可能走向國際化。這里需要警惕其他非法機構平台推出的什麼什麼虛擬貨幣，央行推出的數字貨幣只有一種。未來可能紙幣將是稀缺資源，數字貨幣印製也方便一點。

以上純屬個人觀點，不喜勿噴，謝謝！

不代表任何立場，只是作為一個非專業人士的個人觀點。

前段時間說過臉書libra貨幣也未得到美國政府的同意，還是在審核中，前段時間說的Facebook的Libra數字貨幣，雖然不能算做貨幣，畢竟沒有法償性，沒有國家背書支持。這里要區分一下，比特幣就不要出來說了，違法。

Libra貨幣，相比較比特幣有了兩點突破：

1.掛鉤一籃子貨幣，比如日元，歐元等，避免出現漲幅和下跌過快波動。但是不能認為是貨幣。

2.自由流通，跨境支付。

這其實是國家需要重視的，現在缺少監管，隨著美國的慢慢監管到位，可能Libra會被消失，以後可能會優化或則出更安全的貨幣，畢竟有美國做後盾，如若這樣自由跨境支付，一些國家的將會受到侵蝕，防止大量資金外逃等。

認准央行標志。以上純屬個人觀點，不喜勿噴，謝謝！

不代表任何立場，只是作為一個非專業人士的個人觀點。

如有不對的地方，歡迎點評指正，謝謝。

『貳』 央行推出的數字貨幣將會給我們的未來帶來哪些改變和機會

最近區塊鏈板塊由於受到各種信息的刺激，區塊鏈板塊的發展走勢整體全線爆發，數百隻個股異常活躍，數十隻個股掀起了漲停潮，各種與區塊鏈概念和數字貨幣有關的行業和企業也受到了極大的關注和看好，隨後緊接著就是央行或將成為全球首個發布數字貨幣的央行，那麼數字貨幣的到來究竟能給我們帶來哪些所謂的改變和機會呢？

說到數字貨幣讓大家印象最深刻的恐怕就是中本聰所創始的「比特幣」，2009年初，中本聰設計出了一種數字貨幣「比特幣」，「比特幣」用它分布式賬本的管理方法擺脫了第三方機構的制約和限制，隨後被中本聰稱之為「區塊鏈」。它因短短幾年內價值翻番一度漲到 歷史 最高價時的19850美元，那麼究竟是什麼概念讓它短時間受到眾多資本的關注呢？

下面我們就來說說「比特幣」的主要特徵

①徹底去除中心化，沒有任何發行機構，它是第一種分布式自運行管理的虛擬貨幣，整個體系由龐大的用戶群構成，沒有中央管理系統，去中心化是它安全又自由的核心保證 。

②在全球流通，沒有國界，沒有限制，它可以在任何一台連接互聯網的電腦上進行管理，不管你是任何人或身處任何地方都可以自由地進行挖掘，購買，收購，出售，它的自由度可謂是前所未有。

③專屬個人所有權，除了用戶自己之外無人可以獲取，操控它需要自己獨有的密鑰，它可以被用戶獨立地保存在任何可以存儲的介質。

④沒有任何隱藏的交易成本和管理成本，交易費用低廉，對每筆交易收取的交易費用降到了各種交易費用的最低，而且交易速度相比也會很快。

⑤不經過任何管控機構，不會產生太多的交易環節，不會留下任何交易記錄，沒有繁瑣的額度限制和手續限制，知道對方的比特幣地址就可以自由的支付。

隨著比特幣的價值被各種人群認可，從2013年開始國內外很多商家就已經接受了用比特幣支付來完成雙方的交易，比特幣的交易模式類似於電子銀行轉賬的交易模式。

那麼數字貨幣的發行也會像支付寶和微信一樣給我們未來的生活方式帶來不一樣的體驗和改變嗎？答案是肯定的，我們先來分析一下數字貨幣的發行將會有可能給哪些方面帶來不一樣的改變和影響。

1 首先就是金融生態和金融規則的影響

數字貨幣的到來更多的時候還是會對金融行業帶來顛覆性的改變，它會打破過去的各種由地域障礙，流程障礙和人為障礙所造成的局限性和制約性，去中心化會讓金融行業去除很多曾經繁雜和瑣碎的流程工作和管理工作，也會新滋生出很多曾經沒有的新生業態和新的工作崗位，它將會對全球金融產業進行一次全方位的大洗牌，未來也會爆發出很多新的金融機會和金融潛力。

2 然後就是生活方式和生活模式的影響

數字貨幣的到來將會對我們的生活方式進行又一次的升級和改造，它不僅僅是讓我們又多了一種新的支付方式而已，而是會讓我們的支付方式更加的隱秘化和安全化，而是會讓我們的支付體系更加的多元化和獨立化。

支付方式的改變也許是數字貨幣發行最基礎的影響，真正的改變也許會顛覆了我們的生活模式，隨著區塊鏈技術的各方面應用，生活中的方方面面都會被區塊鏈的運行模式所影響，比如人與人之間的關系，比如物與物之間聯系，又比如雲計算，物聯網等等，都是區塊鏈的衍生。

3 最後就是產業變革和產業發展的影響

數字貨幣的到來不僅能帶動出更多的新生產業和新生工作，它也許更能改變我們曾經的很多舊有交易模式和商業模式，它或將會成為移動互聯網之後的又一個新的經濟引擎。

隨著國家對區塊鏈技術的越來越重視，數字經濟將會迎來越來越快的高速發展期，隨之而來的產業紅利和產業藍海也會即將爆發。

隨著數字貨幣和數字經濟的到來，未來的中國將越來越快地走向國際化和全球化，隨之而來機會和挑戰也會越來越快地走到我們的身邊和眼前，想要改變自己的你其實從來都不缺乏機會，缺乏的永遠都是你的行動力，想要改變人生的你其實從來都不缺乏機遇，缺乏的永遠都是你的膽魄力。

『叄』 央行將推出的數字貨幣是什麼提前了解下你未來的錢要怎麼用

最近幾天，經常看得到新聞播報央行數字貨幣的消息，在各類社交平台上，數字人民幣也頻繁上熱搜，從2014年就布局研究的數字人民幣，感覺終於快要面世了！

數字貨幣不是虛擬的錢幣，其實數字人民幣就是紙幣的數字形式， 可以簡單理解為國家級別的「支付寶」 ，但是比起支付寶，數字人民幣有更多的優點，比如使用它不需要網路，只要手機有電，安裝數字錢包兩個手機碰一碰，就能把一個人數字錢包里的數字貨幣，轉給另一個人。

這里的數字人民幣 並沒有採取區塊鏈去中心化的技術 ，是很多人覺得遺憾的點，金融領域優先以穩妥為主，加上區塊鏈技術還沒有完全成熟運營，即使是央行，也可能應對不了出現的未知風險。

覺得數字人民幣就是單純想把人民的錢從支付寶這類民營企業app上轉移到央行這個中心的賬戶下，沒有創新也沒有過多的價值，其實不然，整個 社會 進入了數字化時代，每個人都能感受最大的就是線上支付的使用。數字化人民幣流通成熟，會有以下幾個點

1. 紙幣的印刷、運輸、保管等費用將會減少，特別是偏遠山區使用現金進行收支，是需要更高的成本的，但數字人民幣可以把這些成本都消除。

2. 可以為每年的貨幣發行量提供更准確的數據

3. 讓宏觀經濟和金融調控更得心應手

4. 減少紙幣的使用率，所有賬戶都有監控，打擊洗黑錢、受賄收錢等違法行為

很多人依舊不看好數字人民幣的應用，覺得支付寶和微信這兩個超級平台已經讓老百姓離不開了，數字人民幣很難沖出重圍。 但是阿里和騰訊畢竟是民營企業，他們的很多線上支付業務，都是要經過央行這個老大哥的批準的，央行要推出的數字人民幣，即使是支付寶和微信這樣的寡頭企業也無法抵抗的。

最重要的一點是： 數字人民幣本質是人民幣，是帶有法幣性質的貨幣 ，只要你能使用電子支付的地方，就必須接受央行的數字貨幣，收款方是不能拒絕的，而且使用數字人民幣和使用紙幣一樣，你使用一張人民幣不用專門建一個賬戶，拿著就可以用，數字人名幣也是這個理。 沒有賬戶沒有網路也可以直接使用 ，不像支付寶和微信那樣必須有個賬戶才能使用，數字人民幣能覆蓋到「支付寶」們無法觸達但又需要便利化的電子支付的人群。

加上今天的中國互聯網和線上支付都如此發達，以微信、支付寶為代表的電子支付已經融入了我們的生活，為數字貨幣的上線做好了足夠的鋪墊，即使數字貨幣全面應用，人們也不會產生不適感，數字人民幣未來的推廣速度和力度都不會小。你期待數字人民幣的到來嗎？

#數字人民幣#

『肆』 一文看懂央行數字貨幣，它將如何改變未來生活

數字貨幣與電子支付

1/6、DCEP的未來世界

未來的某一天，你在一家奢侈品商店買包包，付款時，原本滿臉堆笑的營業員忽然用鄙視的眼光看著你：「對不起，這些錢你不能用，它附加了慈善捐款的簽名，只能用於慈善物資的購買。」

你大驚失色：「WTF，錢上還有名字？」

營業員冷冷地說：「當然，這個時代的錢都是有名字的，你是穿越來的嗎？」

話音未落，耳邊已經傳過來了警車聲……

以上是我設想的央行正在推出的DCEP（央行數字貨幣）的一個未來使用場景。目前數字人民幣試點已基本完成頂層設計、標准制定、功能研發、聯調測試等工作，正在進行內部封閉試點測試。

如果測試進展順利，且如果國內國際形勢需求，我們將在一兩年內使用DECP進行日常消費。

那麼DCEP跟我們現在用的現金，以及跟支付寶、微信支付有什麼不同？跟比特幣、臉書正在推的Libra又有什麼不同？未來它將給我們的生活帶來哪些完全不同的體驗呢？

2/6、數字貨幣與M0、M1、M2

想要知道DCEP央行數字貨幣與在線支付的區別，我們首先要弄清楚三種不同定義的貨幣——M0、M1和M2的區別。

M0是指流通中的現金，包括各種紙幣、硬幣——所以你通過支付寶和微信支付的錢不屬於M0。

再看M1，又被稱為狹義貨幣，它的范圍包括全部M0和單位活期存款。特別注意的是，你銀行卡里的錢是個人活期存款，所以網銀支付的錢也不算M1。

最後是M2，又稱為廣義貨幣，它的范圍包括M1和居民儲蓄存款、單位定期存款和其他存款。

為什麼要搞出三個M這么麻煩？

現代貨幣是以國家信用為基礎發行，發行數量不受黃金儲備的限制，很容易超發，國家要時時掌握 社會 中的流通貨幣數量，但貨幣往往以不同的形式存在，支付能力並不相同，經濟意義也不同，所以還要分類統計。

把一個國比喻成一個家，評估家庭財務狀況，M0就是手上立刻就能用的錢，M1代表需要通過銀行渠道支付的錢，M2代表屬於你但要拿出來變成M0或M1才能用的錢。

你的財富狀況取決於M2，但你的支付能力跟M1有關，但如果忽然生了急病，只有M0才有用。

同理，統計一個國家的貨幣， M0水平越高，越說明大家手裡的現金多，生活越安全；M1水平越高，代表居民目前的購買力越強；M2水平越高，代表整個 社會 未來一段時間的需求越高，通脹壓力也越大 。

但隨著移動支付被廣泛接受，這個統計口徑越來越不準了。

比如說，為什麼以前把個人活期存款算M2，而單位活期存款算M1呢？因為過去我們的習慣是把錢從銀行或ATM中取出來才能消費，而單位的活期存款一張支票就轉出去了，前者的流動性明顯弱於後者，

但在銀行卡普及後，個人活期存款不需要取錢也能支付了，理論上說，個人活期存款也應該算M1；等到移動支付出來後，我們身上幾乎沒有現金了，支付寶、微信支付上的相當一部分錢，事實上已經成了M0。

所以現在的貨幣政策，基本上以M2為主。

但支付寶、微信支付畢竟不是法幣，只是存款。我國數字支付的發達程度雖然遙遙領先於其他國家，但它們都只是基於M1或M2的支付，而非貨幣。

而比特幣、設想中的Libra都是真正的M0數字貨幣，這些超越國界的可能被廣泛接受的數字貨幣，都會影響一國的實際流通貨幣量，所以，我們早晚需要真正屬於M0的數字貨幣。

理解了這一點，就可以說一說DCEP與實物貨幣，與在線支付，與比特幣和Libra等非主權貨幣的區別了。

3/6、DCEP與實物貨幣的區別

電子貨幣雖然是現金的電子化，但這個形態的改變，帶來了金融功能的改變，比如負利率。

實物現金時代，如果存款是負利率，你要向銀行付「存款利息」，那肯定是持有現金，所以貨幣政策理論上最低就是零利率。

但到了數字貨幣時代，負利率不光是針對存款，還能通過數字錢包對數字貨幣收取一定費用，這就是真正意義上的負利率，你就算持有現金也沒用，唯一的辦法就是趕快把錢花掉或投資 。

此外，實物貨幣時代，貨幣的發行成本隨著發行量上升而上升， 但數字貨幣建立在提前搭建的技術架構之上，不佔用存儲空間，無實物轉移，邊際成本幾乎為零，發行一個億和一千億成本幾乎相同，導致貨幣政策的實施效率大大增加。

最重要的是，紙幣的使用是完全匿名，且交易不可回溯，所以黑 社會 都是用現金交易； 而DCEP 的本質是加密的字元串，其中攜帶了持有者的個人身份認證信息，理論上任何一份DCEP 從創設到回籠所經歷的每個節點都會被完整記錄， 這個至關重要的特徵，我們後面還要再重點分析。

當然，DCEP和實物貨幣都是M0，沒有本質的區別，但它與網銀支付、第三方支付的區別就非常明顯了。

4/6、DCEP與電子支付的區別

支付寶的「余額」里的錢是M1，相當於支付寶存在銀行里的存款；而支付寶中的「快捷支付」跟網銀支付一樣，用的是你的銀行卡里的錢，屬於M2。

你用支付寶的「余額」買了一個2塊錢的包子，相當於支付寶內部把2塊錢轉到包子鋪老闆的支付寶里，如果是「快捷支付」或網銀支付，那就是銀行把你卡里的2塊錢轉到了支付寶的存款賬戶上。

而DCEP屬於M0，是現金的電子化形式。

未來，你用手機錢包里的DECP買了2塊錢包子，相當於你付了2元的硬幣（只是電子化了），包子鋪老闆得到了2元的DCEP，跟你們的支付寶余額或銀行卡余額沒有任何關系（假定你沒有用電子錢包）。

對於消費者而言，用DCEP的過程表面上還是跟電子支付一樣，但實際區別還是很大的。

首先，電子支付轉移的是賬戶上的數字，需要對賬戶進行中心化實時記賬，所以一定要聯網； 而 DCEP 是「電子形態」的現金，與賬戶無關，理論是完全可以做到不聯網，只需要兩個手機之間「點對點」互聯就行了。 當然，具體怎麼用，目前還不知道。

其次，電子支付事實上會涉及到銀行賬戶，交易不但實名，而且能觸及到信息的層面是比較低的，一個銀行職員也能看到； 而 DCEP 不需要銀行賬戶，連手機號都可以隱匿，因此它是有限匿名 ——之所以叫「有限匿名」，因為發行的央行還是可以查到的。

最後， DCEP 和網銀、第三方支付存在一定程度的合作關系。

DCEP仍然是通過商業銀行發行，由商業銀行以相應的存款准備金向央行發起請求，生成和接收DECP；再由私人部門將手中持有的現金或銀行存款轉換為 DCEP 後，數字貨幣正式進入流通領域，變成M0。

DCEP 是法定貨幣，一旦國家宣布全面使用 DCEP ，任何單位和個人都不得拒收；所以網銀、第三方支付唯一的選擇是如何為之服務。

DCEP是貨幣，沒有利息，大量持有等於坐等貶值，其數字特徵又另其方便存取，大部分人只是將其當成「零花錢」，所以未來的網銀和第三方支付更有可能以「電子錢包」的形式為DECP提供更多的增值服務。

而央行不預設技術路線，鼓勵機構創新，也是有意借第三方支付推廣DECP。

知道了DCEP與在線支付的非競爭關系，那麼它與比特幣和Libra等非主權貨幣又是什麼關系呢？

5/6、DCEP與比特幣和Libra的區別

首先看一看DCEP與比特幣的區別：

前面說了，DCEP 和紙幣一樣是主權貨幣，其發行和流通都以國家信用為背書，與人民紙幣 1:1 等值交換 。而比特幣與傳統貨幣最本質的區別在於，它沒有發行者，依據特定演算法產生，完全靠區塊鏈技術和加密方法提供流通、記錄和安全性。

所以比特幣是一種「去中心化」的貨幣，總量有限，不存在通脹的壓力，而且完全匿名，無國界，自由跨境流通。

DCEP不依賴區塊鏈，最多可以利用區塊鏈的一些技術，用於數字貨幣錢包地址的管理、交易信息的監管，做到交易可追溯。

再看DCEP與Libra的區別

Facebook設計牽頭發行的數字貨幣Libra，從最近的一份白皮書來看，已經回歸中心化的貨幣，不同的是它對應的是美元、歐元、日元、英鎊和新加坡元等一籃子貨幣，因而在國際貿易支付清算中優勢更為明顯。

雖然Libra是私人性質的，不是主權貨幣，沒有國家信用支持，但Facebook全球擁有23億月活用戶，它擁有穩定且多樣化的支付流通場景和廣泛的、跨國界的用戶基礎，如果被廣泛使用，會對本地的法幣產生替代效應。

中國政府在金融方面的創新一貫謹慎，但在數字化貨幣上，卻走在各國之前，正是因為比特幣和Libra的挑戰，它們可能繞過貨幣監管，影響央行貨幣政策、外匯政策的實施效果。

DECP是未來貨幣主權的一部分，這是它目前最大的意義。但是，很多東西被設計出來後，其發展就脫離了初衷，DCEP對未來的最大影響可能並不是其貨幣的一面。

6/6、DCEP與計劃經濟

從目前透露的技術細節看，DCEP的發行、流通過程涉及「三個中心」：

認證中心：央行對DCEPP機構及用戶身份信息進行集中管理；

登記中心：記錄DCEP及對應用戶身份，記錄流水；

大數據分析中心：反洗錢、支付行為、監管調控指標分析等。

開頭提到的那一幕場景，其構想來源於 DCEP 的有限匿名和交易可追溯的特徵，這本是數字貨幣的一個附加屬性，但如果未來被廣泛接受，這個特徵很可能改變整個人類 社會 的形態。

舉個例子，上半年，為了對沖疫情對中小企業的影響，國家加大了對中小企業的低息信貸投放力度，雖然中央強調不要大水漫灌，要定向滴灌。

但是，錢上並沒有寫名字，實際結果是，一方面，最終還是大企業拿到的錢多，很多不缺錢的企業又回到銀行進行無風險套利；另一方面，一些企業拿到錢後，並沒有投入到生產中，而是進入股市和樓市，導致樓市成交火爆。

這種情況在 DCEP 時代就可以通過技術手段解決，每一筆數字貨幣，本質上是一個智能合約，可以附加一些交易條款，使之具有特定用途。

從目前已披露的方案看，DCEP 具備投融資功能，可以內嵌智能合約，在融資過程中只要滿足一定條件即可實現資金的支付，替代了銀行支付結算的功能。打個比方，銀行向房地產開發商發放開發貸款時，可內嵌智能合約，貸款根據開發進度實現自動打賬。

極端情況下，我們未來的錢，都含有一些禁止的用途。

現代 社會 每一次經濟活動，都對應著貨幣的流動，現代經濟本質就是貨幣，如果一筆錢的流動都能被限制、監控和追溯全部交易記錄，那計劃經濟的可能性就大大增加。

過去，計劃經濟最大的障礙就是宏觀指令與微觀經濟活動的脫離，類似我們前面說的金融政策導向中小企業與實際資金流向大企業和資本市場的矛盾，而DCEP包括了全部交易數據、附加智能合約，再加上大數據分析，使計劃指令的精確度大大提升。

當然， 附加合約的貨幣也有自相矛盾之處，貨幣的本質是由國家信用擔保的央行負債，具有無限法償性，而附加的條件越多，價值越低，甚至退化為有價票證，失去競爭力。

只不過，對於一個大政府而言，計劃經濟具有先天的誘惑力。

如果這一切成真，數字貨幣會給人類 社會 帶來什麼呢？是一切井井有條， 社會 充滿秩序，效率大大提升？還是每一個人的經濟活動都被事先計劃好了，時時處於監控狀態？

『伍』 央行數字貨幣「落地」倒計時！未來10年的風口

最近，央行數字貨幣落地在即成為熱門話題。

數字貨幣是口未來10年最大的風，你讀懂了嗎？

說到數字貨幣，很多人首先聯想到的就是比特幣、天秤幣等虛擬貨幣。

從開始的不被信任，到如今央行數字貨幣（DCEP）也即將正式上線。

央行發布的數字貨幣是法定數字貨幣，意味著它的功能屬性與紙鈔一樣，區別體現在支付方式上，將紙幣變為手機上的數字。

區別於微信與支付寶，它無需網路支持便可實現，在便捷和成本性上會更低。甚至在未來，可能只需手機一碰，就可實現轉賬。

其次就是數字貨幣不需要通過銀行賬戶即可實現價值轉移，但支付寶與微信則需要藉助「銀行」這一中介環節。

什麼是央行數字貨幣（DC/EP）？

央行數字貨幣是由中國人民銀行發行的具有價值特徵及M0屬性的數字支付工具。

關於DCEP的定義，央行數字貨幣研究所所長穆長春表示，DCEP功能和屬性與人民幣紙質現金完全一樣，以數字化形式存在。DC即數字貨幣，EP即電子支付，是具有價值特徵的數字支付工具。央行數字貨幣具有法償性，是M0替代（紙鈔和硬幣）。

任何中國機構和個人均不能拒接DCEP，手機下載數字錢包後，交易雙方即使在離線情況下，也能進行小額、零售、高頻等業務場景的支付。

央行數字貨幣（DCEP）

對於DCEP管理，採取央行發行+商業銀行（支付機構）雙層運營的模式，即人民銀行對商業銀行，商業銀行或商業機構直接面向用戶。用戶在手機數字錢包APP上，可通過商業銀行通道實現DC兌換。穆長春介紹：「總的來說，這種投放體系適合我國國情，既能利用現有資源調動商業銀行積極性，也能夠順利提升數字貨幣的接受程度。」

就發行DCEP的必要性而言，首要目的是為了保護貨幣主權和法幣地位。俄羅斯秋明國立大學近代史與世界政治教研室教員弗拉基米爾涅日丹諾夫認為，人民幣數字化是一種集中監管的電子貨幣，它將是一種主權貨幣，也就是說，國家將提供流動性保障。

中國國際經濟交流中心副理事長黃奇帆表示，「DCEP的意義在於它不是現有貨幣的數字化，而是M0的替代。它使得交易環節對賬戶依賴程度大為降低，有利於人民幣的流通和國際化。」

紙鈔的印刷、發行、回籠、貯藏、防偽、流通的成本非常高，並且在移動互聯網時代下，使用微信、支付寶成為日常支付習慣，對紙鈔使用越來越少。央行數字貨幣支付將滿足人們日常支付，大大降低紙鈔發行帶來的一系列成本，並且無需聯網、無需手續費即可完成價值轉移。

通過引入更多的商家，來強化支付寶在整個產業結構的作用發揮，同時還能為消費者創造出更多的生活場景和消費可能性，來增加用戶粘性。

這些舉動都足以證明支付寶在試圖更加深入地走進每個家庭，只有這樣才能更為長久地發展。

央行數字貨幣的存在，是為了提供更方便的在線交易，同樣也是為移動支付領域帶來多樣性選擇。

但對於數字貨幣來說，未來如何提高使用普及率才是關鍵。

數字貨幣在未來究竟會帶來怎樣的便捷，讓我們一起拭目以待。

#比特幣[超話]# #歐易OKEx# #數字貨幣#

『陸』 央行數字貨幣的意義-1

本文由陳智罡博士撰寫。

最近央行數字貨幣的新聞不斷，這幾天甚至看到了建行發布央行數字貨幣的使用方法。從山雨欲來風滿樓到徹底落地，使得業內外人士不斷臆想著央行數字貨幣對未來的影響。有各種說法，例如抵抗美元霸權的，國內貨幣管控的等等。

到底央行數字貨幣對未來會有什麼影響，我覺得應該以史為鑒，從根子上刨一刨。

類似的汪慎叢問題我們可以想一想當年4G來了後，很多人對4G的看法以及4G最終影響了什麼。

4G的啟示

你可以把搜索引擎調到2013年，這一年工信部發放了4G牌照。那時的人們對4G有各種臆想，大部分人都說4G速度快了，可以網上開視頻會議了，可以手機看電影了，利用NFC技術去超市可以手機刷卡了……等等。

而我們事實上看到的是移動互聯網的爆發，手機第三方支付的興起（微信支付寶），外賣行業蓬勃發展，滴滴打車共享單車的出現，直播的火熱，小視頻的流行。

當初我們預測的東西沒有一個實現。

為什麼呢？其根本原因是量變會導致質變。

4G的速度快了是量變，而導致其發生質變的原因是移動互聯網產生了規模效應。為什麼？ 因為移動互聯網讓人成為了網路中的一個節點存在，讓人與人之間發生了連接。而網路的傳播速度是非常快的，從而導致了網路規模效應。

如果沒有移動互聯網，你站在路邊能夠打車嗎，定位都無法實現。下車後如果沒有移動互聯網，你都無法支付。同理外賣也是一樣的。

歸根結底，4G導致移動互聯網，移動互聯網催生移動支付。物理世界中反映個體的幾個要素都能夠在網路中實現了，例如：吃穿住行。

網路世界中的人能夠作為一個網路中的獨立節點而存在。這標志著網路世界的徹底成熟。即:量變導致質變。

同理，央行數字貨幣來了，我們能否套用4G的 歷史 邏輯來思考問題呢？

歷史 的作用就是明鑒。下面我們依照上面的邏輯，分析一下央行數字貨幣的關鍵要素。

央行數字貨幣的關鍵要素

4G時代的關鍵要素是：移動互聯網，移動支付。

而央行數字貨幣的關鍵要素是什麼呢？

先說結論，央行數字貨幣的關鍵要素有兩點：一是法幣的電子化，二是區塊鏈平台。前者是物，後者是器。法幣上鏈後帶來了深遠的影響。

首先我們分析一下法幣的電子化。

千萬不要小看了這一點，法幣的電子化和微信支付寶完全不能同日而語。先說說法幣的電子化與微信支付寶有何不同。

微信與支付寶的崛起純屬偶然。為什麼在國外第三方支付做不起來，這是有 歷史 原因的。

國外信用卡支付發展的非常成熟，早在互聯網成熟之前就建立起完善的信用卡支付體系。所以當移動互聯網來了後，國外在手機端依然是綁信用卡支付，後來有了Paypal也並沒有改變國外形成的刷信用卡的習慣。

而國內不一樣。有多少人是信用卡用戶呢？信用卡的使用習慣完全沒有被培養起來，移動互聯網就來了。這恰好給第三方支付一個發展良機。尤其是支付寶和微信本身自帶流量，加上二維碼的使用方便，很快人們不但是微信支付寶的用戶，還是使用其支付的用戶。

天時，地利，人和。只怪第三方支付在國內的命好。

再說說法幣與微信支付寶里的錢孝源有何不同。

微信支付寶里的錢不是真正的法幣，是一種公司的金融資產，經濟學上稱之為M2。而且不具有法償性，退一萬步說，如果阿里騰訊倒閉了，你將無法獲得全部賠償。

另外，法幣具有什麼樣的特徵?

一是離線支付。 就是在沒有網路的環境下依然可以支付，這是現金最大的特徵。

二是匿名性。 當你用現金支付買了一個包子，是無法查到誰買的。

所以當90年代互聯網來了的時候，密碼學界的一個很熱門的領域就是研究如何實現電子現金。知道比特幣白皮書的名字叫什麼嗎？（一個點對點的電子現金支付系統）

可是密碼學家絞盡腦汁也無法構建出一個像現金一樣的電子現金。

市場的走向並沒困櫻有那麼青睞電子現金。反而國內興起了第三方支付。因為方便呀。

然而第三方支付的壯大給各大銀行帶來了始料未及的壓力，這種壓力也傳導到了央行。

央行數字貨幣的第二個關鍵要素是區塊鏈。這個我們放到後面分析。有了這些理解，下面我們分析央行為什麼要發行數字貨幣。

陳智罡博士團隊一直致力於全同態加密與區塊鏈技術的研發。

待續。。。。。

陳智罡博士團隊一直致力於全同態加密與區塊鏈技術的研發。

『柒』 數字貨幣有未來嗎

你好，從信息熵角度說，為表示你有多少資產，以前用黃金重量，後來用紙幣，現在或未來就是銀行里的一串數字。

因此，我們需要一種分布式記賬的賬本，也就形成了現在加密數字貨幣的核心，更是未來的趨勢。

一、為何需要數字貨幣？離線支付和匿名性一直都是現金試圖要解決的問題

目前，我國的數字人民幣（也稱 DCEP）就是屬於法定加密數字貨幣，是把基於國家信用的紙鈔改為了加密數字串形式，致力於對 M0 的部分替代。

如今的數字貨幣，本身就可以分成四類：匿名的，不匿名的，在線的，離線的。不匿名、在線的數字貨幣是最直觀的，這個在實用中清晰易懂的。

這個流程其實非常直觀，以銀行為絕對中心，一切的保密工作都是銀行做的，銀行也100%的知道消費是從哪兒來，往哪兒去的。區別就是可以提一筆錢不花放在數字錢包里，也類似於一個帶有延遲的支付寶。

另外，匿名的在線貨幣更像現金，而且匿名的數字現金非常神奇，銀行會知道這筆錢去什麼地方，這里又用到「盲簽名」的技術。

可見，數字貨幣其實在背後運用了先進的技術，幫我們解決掉當下現金的短板與難題，這就是 科技 時代的一種「紅利」，包括技術上實現去中心化、不可篡改，可追溯，降低人為干預成本等等。

二、當下推廣的央行數字貨幣，會讓用戶拋棄第三方支付嗎？

說實在的，除了現金，很多人還一直都在憂慮支付寶和微信支付龍頭地位不保。

可是，央行發行數字貨幣自然不想真正「去中介化」，採取的仍是「央行——金融機構——用戶」的雙層運營機制，用戶在金融機構開戶，不直接與央行發生業務關系。

當然，理論上是不需要的，就像沒有第三方支付時，支付轉賬交易也照常運行一樣。就現有清結算體系而言，第三方支付屬於體驗層面提升，也是錦上添花，一直都不是必需品，就央行數字貨幣也是如此，沒有第三方支付，不會有實質影響。

但是，央行數字貨幣是個新戰場，用戶習慣從零培養，現在來看，銀行APP率先試點，先發優勢不在第三方支付這里。當然，我們也不必過度誇大這種影響。

最後，第三方支付崛起，並非監管機構有意推動或金融體系自發孕育的產物，而是市場需求自我催生的變革創新。既然是契合市場需求而生，用戶習慣成為第三方支付最大的護城河，只要它們用戶體驗不滑坡，第三方支付就有生命力。

隨著比特幣價格突破50000美元，然後又突破60000美元關口，現在與比特有關的數字貨幣的話題也火爆了起來。

首先說明一點，數字人民幣和比特幣雖然都叫做數字貨幣，但性質完全不同。

比特幣是基於區塊鏈技術的一種去中心化貨幣，有很好的保密性。

而數字人民幣剛好相反，數字人民幣與紙質貨幣沒有區別，但更容易控制，發行成本更低，使用數字人民幣的保密性比用銀行轉賬還差。

當然這兩種不同形式的數字貨幣各有利弊。

我國在世界各國中是較早試點國家3數字貨幣的，那麼中國為什麼這么著急試點數字貨幣呢？

這主要是我國的第三方支付發展的非常迅速，就是我們平時常用的微信支付和支付寶支付等，大家當然覺得這是一件好事，但銀行（國有）不這么認為，因為銀行在第三方支付這場競爭中完全落後了，弄了個雲閃付但幾乎沒什麼人用。

國內的銀行都是國營的，而金融又是關乎「執政根基」的大事，現有規則下競爭不過，那就修改規則唄，所以國內才這么著急推出數字人民幣。

數字人民幣到底是什麼，就是銀行或者有關部門可以隨時掌握你手裡有多少錢，甚至連錢的編號，甚至任意一張編號的錢的來龍去脈都可以隨時掌握。

比特幣突破6萬美元，以太坊突破2000美元，這在以前看來是天方夜譚的價格，但是卻在今年實現了，這放在3-5年前估計也只有比特幣鐵粉才敢想的。

拋開以比特幣為代表的數字貨幣的用途和價值，單從廣義上的數字貨幣來看，我認為數字貨幣有著非常好的前景，這當中也包括人民幣數字貨幣。

如今市場中的數字貨幣成千上萬，而且每一個在交易所上線的數字貨幣都有透明的價格，無數投資者購買了大量數字貨幣，有的是高買低賣博差價，有的是相信數字貨幣有光明的未來，價格被嚴重低估，現在買進是為了以後更高價格賣出，賺取更高的利潤。

那麼，數字貨幣真有未來嗎？

數字貨幣的未來不會取決於少數人的愛好或者信仰，在我看來，數字貨幣的未來取決於各國政府，每個國家所處的賽道不同，對於數字貨幣的態度也不盡相同。例如:美國和日本對數字貨幣持開放態度，而印度卻明顯信心不足，對比特幣為首的數字貨幣持排斥態度，這就是國家之間所處的賽道不同。

比特幣被成為數字貨幣的代表，也被稱為數字黃金，已經有國家將比特幣視為外匯儲備的選擇，這說明比特幣的價值在全球達成了廣泛的共識，而比特幣最大的價值就是共識。

當全球投資者，包括各國政府在比特幣的共識上達成一致，數字貨幣的推廣和普及將變得更為容易，當全球大多數人接納了數字貨幣後，比特幣的價格將飛上天。

回過頭來，如果比特幣不被大多數投資者所接受，到那時，比特幣還是只能回歸到少數人玩的概念中來，達不成共識的比特幣價格將掉頭向下。

好消息是如今全球投資者對比特幣為代表的數字貨幣的接納程度遠好於預期。

比特幣的價值就是在全球達成廣泛共識，美元能成為全球儲備貨幣是美國集合了全部精英，經過長達半個多世紀對世界局勢的操縱才有了今天的美元霸權。

比特幣真是美國為代表的西方國家以國家力量創造出來收割全球投資者的工具？

這種可能是存在的。

個人認為，數字貨幣是未來的趨勢，也許是以比特幣為代表的區塊鏈數字貨幣，也許是以央行為代表的人民銀行所發行的數字人民幣。

我個人認為比特幣為代表的數字貨幣的前景更加光明。

本文純屬個人意見，不一定正確，不足之處請指教。