假設投資者賣出股票看跌期權

① 怎麼理解看跌期權請舉例。

你好，認沽期權，又被叫做「看跌期權」。對於股票期權來說，顧名思義，如果買進認沽期權，就意味著看空，希望標的股票或ETF下跌。這與融資融券當中的融券類似，都可以作為做空工具。
舉個簡單的例子。某上市公司即將發布年報，經過分析，投資者認為股價多半會下跌。這時，投資者可以通過融券，賣空該股票。除了融券，投資者還可以通過買這支股票的認沽期權，實現做空目的。

② 假設投資者購買的是看跌期權價格為5元，標的股票現價為17元，履約價格為20元，

目前的期權實際價值是20-17=3元，
是否行權主要看對未來市場的預期。

③ 看跌期權 怎麼理解

看跌期權（PutOptions）是指在到期日或在到期日為止的期間內，按照事先約定的敲定價格，擁有事先約定數量空頭期貨合約的選擇權。而權證的實質是期權，是未來選擇的權利，可以行使，也可以放棄

④ 關於看跌期權的問題，看跌期權如何獲利

即使將來股票下跌，投資者還是要先買入股票才能再以約定價格賣出這份股票呀？。。。

這句話是你自己說的哦。你再想深入一步就自己解決問題了。

比如你有權在將來以20元賣出某股票，而後來股票下跌到了5元。你先以5元買入再以20賣出……就賺錢了。

⑤ 仔細解釋賣出一個看漲期權和買入一個看跌期權的區別

1、權利金不同：

賣出看漲期權一方得到權利金；買入看跌期權一方支付權利金。

2、風險不同：

賣出看漲期權承擔無限風險（風險不可控制）；買入看跌期權只承擔有限的風險（如果價格上漲，不行權即可，損失的只是權利金）。

(5)假設投資者賣出股票看跌期權擴展閱讀：

損益分析

一、賣出看漲期權損益平衡點

如果投資者賣出一張7月份到期的執行價格為27元、以萬科股票作為標的、看漲的股票期權，收取權利金30元。

賣出看漲期權損益平衡點的計算公式為：損益平衡點=看漲期權的執行價格+收取的權利金/100。

根據公式，該投資者的損益平衡點為：27.3元=27元+30元/100。

二、示例分析

根據賣出期權的實值條件：履約價格大於相關資產的當前市價，即X>S0。當萬科股票價格（S0）在到期日高於27.3元（X），即X 在到期日，萬科股票價格為28元，如果行使期權合約，投資者的收益為（27元－28元）×100+30元=－70元。

當萬科股票價格在到期日位於27.3元之下27元之上，如果看漲期權被行使，投資者獲得部分利潤。比如： 在到期日，萬科股票價格為27.2元，如果行使期權合約，投資者的收益為（27元－27.2元）×100+30元=10元。

當萬科股票價格在到期日位於27元之下，賣出看漲期權不被行使，則投資者所能得到的最大利潤為權利金30元。 由以上分析可見，此種策略的潛在的利潤是有限的，而虧損是無限的。

⑥ 求解答！

11. 一位投資者買了4月份到期的IBM股票看跌期權，執行價格為100美元，期權費為8美元。則在下列兩種情況下，這位投資者在到期日的利潤依次是（ ）
（1）到期日當天股價為110美元；
（2）到期日當天股價為95美元。

看跌期權在股票價格達到100美元以上即選擇不行權
（1）不行權，在持有股票的情況下：利潤=110-100-8=2美元每股；在純粹購買期權的情況下：利潤=-8美元每股；
（2）行權，利潤=100-95-8=-3美元每股

⑦ 看跌期權投資者的股票要賣給誰

賣給那些看漲的人。

⑧ 投資者A購買某股票看跌期權(歐式)

歐式期權只能在到期日行權
1.行權條件：行權價-期權費>標的股票價格，即當股票價格<30元時行權。
2.股票價格33.5元時，如果不行權，損益為虧損期權費5元/股*100股=500元。
如果行權，合約損益（35-33.5-5）*100=-350元

⑨ 某投資者買進了一份歐式看漲期權同時賣出一份標的資產 期限和協議價格都相同的歐式看跌期權 請描述該投

這樣的投資組合相當於一個遠期。到期的時候無論標的物價格如何，投資者都會以協議價格買入標的物。

例如：買入看漲，協議價格100元。賣出看跌，協議價格100元。若到期日股價高於100，則投資者執行看漲期權，以100元的價格買入股票。若低於100，投資者賣出的看跌期權被對方執行，投資者需要履約以100元的價格買入股票。之所以說相當於一個遠期，是因為收益。假如股價高於100，比如120元，此時的收益是120－100（這是看漲期權執行的收益，賣出的看跌期權被放棄行權）＝20元。相當於投資者在一開始以100元買入了股票，現在股價上漲到120元，收益20元。下跌的情況也和持有股票一樣。

所以整個投資組合的盈虧狀況和買股票一樣（暫時不考慮權利金），是一條45度直線，與x軸相交於協議價格點。最終的收益＝到期時股價－協議價格－看漲期權權利金＋看跌期權權利金