美元投資范圍開放式股票基金投資不超過

『壹』 基金投資的有關問題

問：什麼是股票基金？什麼是債券基金？什麼是混合基金？什麼是貨幣市場基金？什麼是期貨基金？什麼是期權基金？什麼是認股權證基金？
答：根據投資對象的不同，投資基金可分為股票基金、債券基金、混合基金、貨幣市場基金、期貨基金、期權基金，認股權證基金等。股票基金是指以股票為投資對象的投資基金（股票投資比重佔60%以上）；債券基金是指以債券為投資對象的投資基金（債券投資比重佔80%以上）；混合基金是指股票和債券投資比率介於以上兩類基金之間可以靈活調控的；貨幣市場基金是指以國庫券、大額銀行可轉讓存單、商業票據、公司債券等貨幣市場短期有價證券為投資對象的投資基金：期貨基金是指以各類期貨品種為主要投資對象的投資基金；期權基金是指以能分配股利的股票期權為投資對象的投資基金；認股權證基金是指以認股權證為投資對象的投資基金。
問：什麼是成長型基金？什麼是價值型基金？什麼是混合型基金？
答：根據不同的投資風格，我們專門把股票基金分為成長型、價值型和混合型基金。成長型股票基金是指主要投資於收益增長速度快，未來發展潛力大的成長型股票的基金；價值型股票基金是指主要投資於價值被低估、安全性較高的股票的基金。價值型股票基金風險要低於成長型股票基金，混合型股票基金則是介於兩者之間。
問：什麼是成長型基金？什麼是收入型基金？什麼是平衡型基金？
答：根據投資目標的不同，證券投資基金可分為成長型基金、收入型基金和平衡型基金。成長型基金，是指以追求資產的長期增值和盈利為基本目標從而投資於具有良好增長潛力的上市股票或其他證券的證券投資基金。收入型基金，是指以追求當期高收入為基本目標從而以能帶來穩定收入的證券為主要投資對象的證券投資基金。平衡型基金，是指以保障資本安全、當期收益分配、資本和收益的長期成長等為基本目標從而在投資組合中比較注重長短期收益－風險搭配的證券投資基金。
問：什麼是主動型基金？什麼是被動型基金？什麼是指數型基金？
答：根據投資理念的不同，證券投資基金可分為主動型基金與被動（指數型）基金。主動型基金是一類力圖取得超越基準組合表現的基金。與主動型不同，被動性基金並不主動尋求取得超越市場的表現，而是試圖復制指數的表現。被動型基金一般選取特定的指數作為跟蹤對象，因此通常又被稱為指數基金。
問：什麼是指數基金？
答：指數基金是一種以擬合目標指數、跟蹤目標指數變化為原則，實現與市場同步成長的基金品種。指數基金的投資採取擬合目標指數收益率的投資策略，分散投資於目標指數的成份股，力求股票組合的收益率擬合該目標指數所代表的資本市場的平均收益率。
問：什麼是指數增強型基金？
答：指數增強型基金並非純指數基金，是指基金在進行指數化投資的過程中，為試圖獲得超越指數的投資回報，在被動跟蹤指數的基礎上，加入增強型的積極投資手段，對投資組合進行適當調整，力求在控制風險的同時獲取積極的市場收益。
問：什麼是美元基金？什麼是日元基金？什麼是歐元基金？
答：根據投資貨幣種類，投資基金可分為美元基金、日元基金和歐元基金等。美元基金是指投資於美元市場的投資基金；日元基金是指投資於日元市場的投資基金；歐元基金是指投資於歐元市場的投資基金。
問：什麼是在岸基金？什麼是離岸基金？什麼是國際基金？什麼是區域基金？
答：根據資本來源和用途的不同，證券投資基金可分為在岸基金、離岸基金、國際基金和區域基金。在岸基金是指在本國募集資金並投資於本國證券市場的證券投資基金。離岸基金是指一國的證券投資基金組織在他國發售證券投資基金份額，並將募集的資金投資於本國或第三國證券市場的證券投資基金，比如QFⅡ。國際基金是指資本來源於國內，並投資於國外市場的投資基金，比如QDⅡ。區域基金是指投資於某個特定地區的投資基金。
問：什麼是對沖基金？什麼是套利基金？什麼是基金中的基金？什麼是FOF？什麼是傘型基金？什麼是保本基金？
答：這是一些特殊類型的基金。對沖基金，是指以私募方式募集資金並利用杠桿融資通過投資於公開交易的證券和金融衍生產品來獲取收益的證券投資基金。套利基金，又稱套匯基金，是指將募集的資金主要投資於國際金融市場利用套匯技巧低買高賣進行套利以獲取收益的證券投資基金。基金中的基金（FOF）。顧名思義，這類基金的投資標的就是基金，因此又被稱為組合基金。基金公司集合客戶資金後，再投資自己旗下或別家基金公司目前最有增值潛力的基金，搭配成一個投資組合。傘型基金。傘型基金又被稱為系列基金。傘型基金的組成，是基金下有一群投資於不同標的的子基金，且各子基金的管理工作均進行。只要投資在任何一家子基金，即可任意轉換到另一個子基金，不須額外負擔費用。保本基金。保本基金是指通過採用投資組合保險技術，保證投資者在投資到期時至少能夠獲得投資本金或一定回報的證券投資基金。保本基金的投資目標是在鎖定下跌風險的同時力爭有機會獲得潛在的高回報。
問：什麼是上市交易型開放式基金？什麼是契約型開放式基金？
答：根據能不能在證券交易所掛牌交易，開放式基金可分為上市交易型開放式基金和契約型開放式基金。上市交易型開放式基金，是指基金單位在證券交易所掛牌交易的證券投資基金，這類基金的交易雙方是各個投資者。比如交易型開放式指數基金（ETF）、上市開放式基金（LOF）。契約型開放式基金，是指基金單位不能在證券交易所掛牌交易的證券投資基金。這類基金雖然不能在證券交易所掛牌交易，但可以通過「申購」、「贖回」來進行交易，這類基金的交易雙方是投資者和基金公司。
問：什麼是復制基金？
答：復制基金是英文Clone Fund的意譯，又可直譯為克隆基金。復制基金在國外非常普遍，主要可分為兩種形式：一種是通過衍生產品來復制目標基金 的市場表現，另一種是投資策略復制。前者主要使用在由於監管等種種原因不能直接投資目標基金的情況下，如加拿大投資者的退休金有不能投資海外基金的限制，加拿大的投資者如想更多地擁有標普500指數基金，那麼，他可以通過投資標普500指數的復制基金而繞開限制。後者主要使用在對該公司成功基金產品的復制上，當一隻基金相當成功———規模大、凈值高時，為了更好地保護投資者的利益，便於基金管理人管理和運作，國外基金管理公司往往對該基金進行復制。這一類復制基金一般是由同一基金管理人管理，具有相同的投資方向、投資目標、投資政策、投資策略、風險偏好、運作方式等，具有相似的業績表現。
問：什麼是封閉期？封閉期有多長？
答：封閉期指在開放式基金成立初期，基金管理人可以在基金契約和招募說明書規定的期限內不接受申購、贖回等業務的時間。根據法規的規定，封閉期最長不得超過3個月。
問：什麼是基金工作日？
答基金工作日是指上海證券交易所和深圳證券交易所的正常交易日。
問：什麼是開放日？（什麼是基金開放日？）
答：開放日是指可以為投資者辦理基金申購、贖回等業務的工作日。
問：基金成立的條件是什麼？（什麼是基金成立的條件？）
答：按照《開放式基金管理暫行辦法》的規定，開放式基金成立的條件是：①設立募集期限內，凈銷售額超過2億元；②在設立募集期限內，最低認購戶數達到100人。當基金達到基金成立的條件時，由基金管理人可公告基金成立，並自成立之日起將客戶認購的基金份額正式轉入其開設的基金帳戶。
問：什麼是基金建倉？什麼是倉位？空倉？半倉？滿倉？
答：建倉就是指基金經理買股票。倉位是一個資本術語，就是手中虛擬資產所代表的價值與虛擬資產和現金資產多代表總價值的大概比重。這是一個大概數字，沒必要算得很清楚。所謂倉位高低，就是指投資者手中虛擬資產所代表的價值占虛擬資產和現金資產所代表總價值百分比的高低，滿倉就是100%，半倉就是50%，空倉就是0%。所謂的虛擬資產，就是指股票、基金、期貨這些並不代表實際意義的有價證券。
問：什麼是場內交易？什麼是場外交易？
答：所謂場就是指股票市場，場內交易是指用股票賬戶在證券市場買賣封閉式基金、ETF或者LOF這類的基金；場外買賣就是我們平時在分銷渠道做的買賣開放式基金，比如在銀基通里買賣基金。換言之：場內是指通過證交所系統作的申購，而場外是指通過銀行系統作的。
問：什麼是基金復制？
答：基金復制是以一隻老基金的運作方式新成立一隻基金。老基金運作得到投資者認可，但其單位凈值已很高，基金規模也不小，持續申購可能攤薄老投資者收益，新投資者又因高凈值而卻步。基金復制則解決了這個問題。但是，由於新老基金所處的時機是不同的，所以，能否取得老基金的優良業績也需要時機的配合。
問：什麼是基金拆分？
答：基金拆分是將凈值較高的基金拆分為若干份凈值較低的基金。基金拆分後，原來的投資組合不變，基金經理不變，基金份額增加，而單位份額的凈值減少。金份額拆分通過直接調整基金份額數量達到降低基金份額凈值的目的，不影響基金的已實現收益、未實現利得、實收基金等。
什麼是基金指數？什麼是上證基金指數？什麼是深市基金指數？
為反映基金市場的綜合變動情況，深圳證券交易所和上海證券交易所均以現行的證券投資基金編制基金指數。（一）深市基金指數：深圳證券交易所自 2000 年 7 月3 日起終止以老基金為樣本的原「深證基金指數」（代碼：399304）的編制與發布，同時推出以證券投資基金為樣本的新基金指數，名稱為「深市基金指數」（代碼：399305）。深市基金指數的編制採用派氏加權綜合指數法計算，權數為各證券投資基金的總發行規模。基金指數的基日：為 2000年 6月 30 日，基日指數為 1000 點。（二）上證基金指數：上證基金指數選樣范圍為在上交所上市的證券投資基金，上證基金指數將同現有各指數一樣通過行情庫實時發布，上證基金指數在行情庫中的代碼為 000011，簡稱為「基金指數」。
問：什麼是外扣法？什麼是「內扣法」？「外扣法」和「內扣法」有何不同？
答：「外扣法」和「內扣法」都是計算基金申購費用和申購份額的計算方法，兩者的計算公式不同。「外扣法」的具體計算公式如下：凈申購金額=申購金額/（1+申購費率）；申購費用=申購金額－凈申購金額；申購份額=凈申購金額/申購當日基金份額凈值。而之前一直使用的是「內扣法」，其計算公式為：申購費用=申購金額×申購費率；凈申購金額=申購金額—申購費用；申購份額=凈申購金額/ T日基金份額凈值」。
問：什麼是老鼠倉？
答：老鼠倉是指莊家在用公有資金在拉升股價之前，先用自己個人（機構負責人，操盤手及其親屬，關系戶）的資金在低位建倉，待用公有資金拉升到高位後個人倉位率先賣出獲利，當然，最後虧損的是公家資金。
問：什麼是夏普比率？
答：基金較高的凈值增長率可能是在承受較高風險的情況下取得的，因此僅僅根據凈值增長率來評價基金的業績表現並不全面，衡量基金錶現必須兼顧收益和風險兩個方面，夏普比率就是一個可以同時對收益與風險加以綜合考慮的指標。夏普比率又被稱為夏普指數，由諾貝爾獎獲得者威廉·夏普於1966年最早提出，目前已成為國際上用以衡量基金績效表現的最為常用的一個標准化指標。夏普比率越大越好。
問：夏普比率如何計算？
答：夏普比率的計算非常簡單，用基金凈值增長率的平均值減無風險利率再除以基金凈值增長率的標准差就可以得到基金的夏普比率。它反映了單位風險基金凈值增長率超過無風險收益率的程度。如果夏普比率為正值，說明在衡量期內基金的平均凈值增長率超過了無風險利率，在以同期銀行存款利率作為無風險利率的情況下，說明投資基金比銀行存款要好。夏普比率越大，說明基金單位風險所獲得的風險回報越高。
問：夏普比率的理論基礎是什麼？
答：以夏普比率的大小對基金錶現加以排序的理論基礎在於，假設投資者可以以無風險利率進行借貸，這樣，通過確定適當的融資比例，高夏普比率的基金總是能夠在同等風險的情況下獲得比低夏普比率的基金高的投資收益。例如，假設有兩個基金A和B，A基金的年平均凈值增長率為20%，標准差為10%，B基金的年平均凈值增長率為15%，標准差為5%，年平均無風險利率為5%，那麼，基金A和基金B的夏普比率分別為1.5和2，依據夏普比率基金B的風險調整收益要好於基金A。為了更清楚地對此加以解釋，可以以無風險利率的水平，融入等量的資金（融資比例為1：1），投資於B，那麼，B的標准差將會擴大1倍，達到與A相同的水平，但這時B的凈值增長率則等於25%（即2*15%－5%）則要大於A基金。使用月夏普比率及年夏普比率的情況較為常見。

『貳』 開放式基金的場內交易和場外交易有什麼區別

一、區別

1、交易對象：

場內能購買的基金是LOF基金、ETF基金和封閉式基金(如圖3)，場內基金不能做定投,不能進行轉換;而場外可以購買全部開放式基金，包括LOF基金和部分ETF基金，場外基金大多數可以做定投和進行轉換。

2、交易費率：

場內買入或賣出單向交易費率最高不超過0.3%;而場外申購費率一般為0.6%～1.5%，贖回費率一般為0.5%。

3、到帳時間：

場內基金購買後T+1個工作日可賣出，資金T+1個工作日到賬;場外基金申購後T+2個工作日可贖回，資金T+1個工作日到賬。

二、問題解答如下

1、場外申購費1.5%,贖回費0.5%.場內買賣不收印花稅,只收傭金,單向最高不超過0.3%,網上交易一般為0.2%。以上都是按交易金額，因為基金是低收益產品，你手續費相對較低，100元的基金收益一天只有1毛錢。

2、與封閉式基金股票一樣T+1交易模式

3、3、4小問一樣場內買賣像股票一樣,按實時報價成交。

(2)美元投資范圍開放式股票基金投資不超過擴展閱讀

場內就是股票市場，也就是大家說的二級市場。場外就理解成為股票交易市場外，就是銀行、證券公司的代銷，基金公司的直銷方式，也就是熟悉的開放式基金銷售渠道。

封閉式基金，ETF基金只能在場內購買（對大投資者，ETF可以在「一級」市場購買），也就是只能在股票市場購買。其他開放式基金可以在場外購買，就是大家都熟知的方式，其中LOF基金可以在場內購買。

場外交易市場即業界所稱的otc市場，又稱櫃台交易市場或店頭市場，是指在證券交易所外進行證券買賣的市場。它主要由櫃台交易市場、第三市場、第四市場組成。

從交易的組織形式看,資本市場可以分為交易所市場和場外交易市場,場外交易市場是相對於交易所市場而言的,是在證券交易所之外進行證券買賣的市場。傳統的場內市場和場外市場在物理概念上的區分為:交易所市場的交易是集中在交易大廳內進行的;場外市場,又被稱為「櫃台市場」或「店頭市場」,是分散在各個證券商櫃台的市場,無集中交易場所和統一的交易制度。但是,隨著信息技術的發展,證券交易的方式逐漸演變為通過網路系統將訂單匯集起來,再由電子交易系統處理,場內市場和場外市場的物理界限逐漸模糊。

『叄』 基金問題

1、根據基金單位是否可增加或贖回，投資基金可分為開放式基金和封閉式基金。開放式基金是指基金設立後，投資者可以隨時申購或贖回基金單位，基金規模不固定的投資基金；封閉式基金是指基金規模在發行前已確定，在發行完畢後的規定期限內，基金規模固定不變的投資基金
2、根據組織形態的不同，投資基金可分為公司型投資基金和契約型投資基金。公司型投資基金是具有共同投資目標的投資者組成以盈利為目的的股份制投資公司，並將資產投資於特定對象的投資基金；契約型投資基金也稱信託型投資基金，是指基金發起人依據其與基金管理人、基金託管人訂立的基金契約，發行基金單位而組建的投資基金。

3、根據投資風險與收益的不同，投資基金可分為成長型投資基金、收入型投資基金和平衡型投資基金。成長型投資基金是指把追求資本的長期成長作為其投資目的的投資基金；收入型基金是指以能為投資者帶來高水平的當期收人為目的的投資基金；平衡型投資基金是指以支付當期收入和追求資本的長期成長為目的的投資基金。

4、根據投資對象的不同，投資基金可分為股票基金、債券基金、貨幣市場基金、期貨基金、期權基金，指數基金和認股權證基金等。股票基金是指以股票為投資對象的投資基金；債券基金是指以債券為投資對象的投資基金；貨幣市場基金是指以國庫券、大額銀行可轉讓存單、商業票據、公司債券等貨幣市場短期有價證券為投資對象的投資基金：期貨基金是指以各類期貨品種為主要投資對象的投資基金；期權基金是指以能分配股利的股票期權為投資對象的投資基金：指數基金是指以某種證券市場的價格指數為投資對象的投資基金；認股權證基金是指以認股權證為投資對象的投資基金。

5、根據投資貨幣種類，投資基金可分為美元基金、日元基金和歐元基金等。美元基金是指投資於美元市場的投資基金；日元基金是指投資於日元市場的投資基金；歐元基金是指投資於歐元市場的投資基金。

此外．根據資本來源和運用地域的不同，投資基金可分為國際基金、海外基金、國內基金，國家基金和區域基金等，國際基金是指資本來源於國內，並投資於國外市場的投資基金；海外基金也稱離岸基金。是指資本來源於國外，並投資於國外市場的投資基金；同內基金是指資本來源於國內，並投資於國內市場的投資基金；國家基金是指資本來源於國外，並投資於某一特定國家的投資基金；區域基金是指投資於某個特定地區的投資基金。

『肆』 投資者在同一交易日只可進行進行一次上市開放式基金的認購 為什麼是錯的

1、基金認購是指在本基金募集期內投資者購買本基金份額的行為。
2、投資者在認購期內能多次認購基金，在同一交易日可對同一品種的基金進行多次認購，也可對不同品種的基金進行認購。
3、投資者要注意的是一般認購申請受理完成後，投資者不得撤銷。

『伍』 開放式基金的認購費率不得超過多少

開放式基金的認購費率不得超過5%，在具體的實踐中，基金管理人會針對不同類型的基金，不同的認購金額設置不同的認購費率，我國股票基金的認購費率大多在1%-1.5%左右，債券基金的認購費率通常在1%以下，貨幣型基金一般不收認購費。

『陸』 開放式基金投資股票、債券有無比例限制

49、開放式基金投資股票、債券有無比例限制？
答：1）單個基金投資於股票、債券的比例，不得低於該基金資產總值的80%；
2）單個基金持有一家上市公司的股票，不得超過該基金資產凈值的10%；
3）同一基金管理人管理的全部基金持有一家上市公司發行的證券，不得超過該證券的10％；
4）單個基金投資於國家債券的比例，不得低於該基金資產凈值的20％；
5）中國證監會規定的其他比例限制。

『柒』 合格境內機構投資者境外證券投資管理試行辦法的第八章　附　則

第四十四條境內機構投資者投資於香港特別行政區、澳門特別行政區的金融產品或工具，參照本辦法執行。
第四十五條取得境內機構投資者資格的基金管理公司向特定對象募集資金或者接受特定對象財產委託投資於境外證券市場的，參照本辦法執行。
第四十六條取得境內機構投資者資格的證券公司辦理定向資產管理、專項資產管理業務，運用所管理的資金投資於境外證券市場的，參照本辦法執行。
第四十七條本辦法自2007年7月5日起施行。
合格境內機構投資者資格申請表（略） 關於實施《合格境內機構投資者境外證券投資管理試行辦法》有關問題的通知 中國證監會 時間：2007年06月20日 證監發[2007]81號
各基金管理公司、證券公司、託管銀行：
為落實《合格境內機構投資者境外證券投資管理試行辦法》（以下簡稱試行辦法），做好合格境內機構投資者（以下簡稱境內機構投資者）境外證券投資工作，現將實施試行辦法的有關問題通知如下：
一、符合試行辦法第八條規定的證明文件為：
（一）境內注冊會計師出具的最近一個季度末資產管理規模等證明文件；
（二）具有境外投資管理相關經驗人員的教育經歷、工作經驗、從業資格、專業職稱等基本情況介紹；
（三）風險控制、合規控制及投資管理等主要制度。
二、符合試行辦法第十四條規定的證明文件為：
（一）境外投資顧問（以下簡稱投資顧問）所在國家或地區政府、監管機構核發的營業執照、業務許可證明文件（復印件）；
（二）境外注冊會計師出具的上一年度末資產管理規模證明文件；
（三）投資顧問的公司或合夥人章程；
（四）投資顧問風險控制、合規控制及投資管理的主要制度；
（五）投資顧問最近5年是否受到監管機構重大處罰，是否有重大事項正在接受司法部門、監管機構立案調查的說明；
（六）投資顧問最近一年經審計的財務報表；
（七）投資顧問及其關聯方在境內設立機構及業務活動情況說明。
前款規定的文件凡用外文書寫的，應當附有中文譯本或中文摘要。
三、符合試行辦法第十九條規定的證明文件為：
（一）金融業務許可證（復印件）；
（二）營業執照（復印件）；
（三）實收資本證明文件或境外注冊會計師出具的上一年度末資產託管規模證明文件；
（四）託管部門人員配備、安全保管資產條件的說明；
（五）託管業務的主要管理制度；
（六）最近3年沒有受到所在國家或地區監管機構的重大處罰，沒有重大事項正在接受司法部門、監管機構立案調查的說明。
前款規定的文件凡用外文書寫的，應當附有中文譯本或中文摘要。
四、資金募集
（一）募集申請材料
境內機構投資者申請募集基金、集合計劃，除按《證券投資基金法》、《證券投資基金運作管理辦法》、《證券公司客戶資產管理業務試行辦法》及有關規定提交申請材料外，還應當提交以下文件（一份正本、一份副本）：
1.投資者風險提示函；
2.投資者教育材料，內容包括但不限於：
（1）基金、集合計劃的基本介紹；
（2）投資者購買本基金、集合計劃進行境外投資所面臨的主要風險介紹；
（3）對投資國家或地區市場的基本情況介紹；
（4）擬投資金融產品或工具的基本常識；
（5）基金投資業績比較基準的編報准則、選取標准。
投資者教育材料應當使用簡明、通俗易懂的中文語言書寫，不應當含有推廣某一特定基金產品或集合計劃、境內機構投資者或其提供的產品或服務的內容，但可對產品或服務作為實例加以引用，並且該引用不會產生任何推廣公司、產品或服務的效果。
3.境內機構投資者如委託投資顧問的，還應當出具下列文件：
（1）投資顧問基本情況表（附件1）；
（2）境內機構投資者與投資顧問簽訂的協議草案；
（3）本通知第二條規定的證明文件。
4.託管人如委託境外託管人的，還應當出具下列文件：
（1）託管人與境外託管人簽訂的協議草案；
（2）本通知第三條規定的證明文件。
前款規定的文件凡用外文書寫的，應當附有中文譯本或中文摘要。
（二）基金、集合計劃的名稱應當符合以下要求：
1.語言簡捷、明確、通俗易懂；
2.與基金、集合計劃的投資策略、投資范圍、投資國家或地區相一致。
（三）基金投資業績比較基準及其選用應當符合以下條件：
1.業績比較基準應當在業績評價期開始時予以明確；
2.業績比較基準與基金的投資風格和方法一致；
3.業績比較基準的數據可以合理的頻率獲取；
4.組成業績比較基準的成分和權重可以清晰的確定；
5.了解組成業績比較基準的證券當前情況並具有研究專長；
6.接受業績比較基準的適用性並可合理說明主動管理與業績比較基準的偏離；
7.業績比較基準具有可復制性。
（四）基金、集合計劃首次募集應當符合以下要求：
1．可以人民幣、美元或其他主要外匯貨幣為計價貨幣募集；
2.基金募集金額不少於2億元人民幣或等值貨幣；集合計劃募集金額不少於1億元人民幣或等值貨幣；
3.開放式基金份額持有人不少於200人，封閉式基金份額持有人不少於1000人，集合計劃持有人不少於2人；
4.以面值進行募集，境內機構投資者可以根據產品特點確定面值金額的大小。
五、投資運作
（一）除中國證監會另有規定外，基金、集合計劃可投資於下列金融產品或工具：
1.銀行存款、可轉讓存單、銀行承兌匯票、銀行票據、商業票據、回購協議、短期政府債券等貨幣市場工具；
2.政府債券、公司債券、可轉換債券、住房按揭支持證券、資產支持證券等及經中國證監會認可的國際金融組織（附件2）發行的證券；
3.已與中國證監會簽署雙邊監管合作諒解備忘錄的國家或地區（附件3）證券市場掛牌交易的普通股、優先股、全球存托憑證和美國存托憑證、房地產信託憑證；
4.在已與中國證監會簽署雙邊監管合作諒解備忘錄的國家或地區證券監管機構登記注冊的公募基金；
5.與固定收益、股權、信用、商品指數、基金等標的物掛鉤的結構性投資產品；
6.遠期合約、互換及經中國證監會認可的境外交易所（附件4）上市交易的權證、期權、期貨等金融衍生產品。
前款第1項所稱銀行應當是中資商業銀行在境外設立的分行或在最近一個會計年度達到中國證監會認可的信用評級機構評級（附件5）的境外銀行。
（二）除中國證監會另有規定外，基金、集合計劃不得有下列行為：
1.購買不動產。
2.購買房地產抵押按揭。
3.購買貴重金屬或代表貴重金屬的憑證。
4.購買實物商品。
5.除應付贖回、交易清算等臨時用途以外，借入現金。該臨時用途借入現金的比例不得超過基金、集合計劃資產凈值的10%。
6.利用融資購買證券，但投資金融衍生品除外。
7.參與未持有基礎資產的賣空交易。
8.從事證券承銷業務。
9.中國證監會禁止的其他行為。
（三）境內機構投資者、投資顧問不得有下列行為：
1.不公平對待不同客戶或不同投資組合。
2.除法律法規規定以外，向任何第三方泄露客戶資料。
3.中國證監會禁止的其他行為。
（四）投資比例限制
1.單只基金、集合計劃持有同一家銀行的存款不得超過基金、集合計劃凈值的20%。在基金、集合計劃託管賬戶的存款可以不受上述限制。
2.單只基金、集合計劃持有同一機構（政府、國際金融組織除外）發行的證券市值不得超過基金、集合計劃凈值的10%。指數基金可以不受上述限制。
3.單只基金、集合計劃持有與中國證監會簽署雙邊監管合作諒解備忘錄國家或地區以外的其他國家或地區證券市場掛牌交易的證券資產不得超過基金、集合計劃資產凈值的10%，其中持有任一國家或地區市場的證券資產不得超過基金、集合計劃資產凈值的3%。
4.基金、集合計劃不得購買證券用於控制或影響發行該證券的機構或其管理層。同一境內機構投資者管理的全部基金、集合計劃不得持有同一機構10%以上具有投票權的證券發行總量。指數基金可以不受上述限制。
前項投資比例限制應當合並計算同一機構境內外上市的總股本，同時應當一並計算全球存托憑證和美國存托憑證所代表的基礎證券，並假設對持有的股本權證行使轉換。
5.單只基金、集合計劃持有非流動性資產市值不得超過基金、集合計劃凈值的10%。
前項非流動性資產是指法律或基金合同、集合計劃合同規定的流通受限證券以及中國證監會認定的其他資產。
6.單只基金、集合計劃持有境外基金的市值合計不得超過基金、集合計劃凈值的10%。持有貨幣市場基金可以不受上述限制。
7.同一境內機構投資者管理的全部基金、集合計劃持有任何一隻境外基金，不得超過該境外基金總份額的20%。
若基金、集合計劃超過上述投資比例限制，應當在超過比例後30個工作日內採用合理的商業措施減倉以符合投資比例限制要求。
中國證監會根據證券市場發展情況或基金、集合計劃具體個案，可以調整上述投資比例。
（五）基金中基金
1.每隻境外基金投資比例不超過基金中基金資產凈值的20%。基金中基金投資境外傘型基金的，該傘型基金應當視為一隻基金。
2.基金中基金不得投資於以下基金：
（1）其他基金中基金；
（2）聯接基金（A Feeder Fund）；
（3）投資於前述兩項基金的傘型基金子基金。
3.主要投資於基金的集合計劃，參照上述規定執行。
（六）金融衍生品投資
基金、集合計劃投資衍生品應當僅限於投資組合避險或有效管理，不得用於投機或放大交易，同時應當嚴格遵守下列規定：
1.單只基金、集合計劃的金融衍生品全部敞口不得高於該基金、集合計劃資產凈值的100%。
2.單只基金、集合計劃投資期貨支付的初始保證金、投資期權支付或收取的期權費、投資櫃台交易衍生品支付的初始費用的總額不得高於基金、集合計劃資產凈值的10%。
3.基金、集合計劃投資於遠期合約、互換等櫃台交易金融衍生品，應當符合以下要求：
（1）所有參與交易的對手方（中資商業銀行除外）應當具有不低於中國證監會認可的信用評級機構評級。
（2）交易對手方應當至少每個工作日對交易進行估值，並且基金、集合計劃可在任何時候以公允價值終止交易。
（3）任一交易對手方的市值計價敞口不得超過基金、集合計劃資產凈值的20%。
4.基金、集合計劃擬投資衍生品，境內機構投資者在產品募集申請中應當向中國證監會提交基金、集合計劃投資衍生品的風險管理流程、擬採用的組合避險、有效管理策略。
5.境內機構投資者應當在每隻基金、集合計劃會計年度結束後60個工作日內向中國證監會提交包括衍生品頭寸及風險分析年度報告。
6.基金、集合計劃不得直接投資與實物商品相關的衍生品。
（七）境內機構投資者管理的基金、集合計劃可以參與證券借貸交易，並且應當遵守下列規定：
1.所有參與交易的對手方（中資商業銀行除外）應當具有中國證監會認可的信用評級機構評級。
2.應當採取市值計價制度進行調整以確保擔保物市值不低於已借出證券市值的102%。
3.借方應當在交易期內及時向基金、集合計劃支付已借出證券產生的所有股息、利息和分紅。一旦借方違約，基金、集合計劃根據協議和有關法律有權保留和處置擔保物以滿足索賠需要。
4.除中國證監會另有規定外，擔保物可以是以下金融工具或品種：
（1）現金；
（2）存款證明；
（3）商業票據；
（4）政府債券；
（5）中資商業銀行或由不低於中國證監會認可的信用評級機構評級的境外金融機構（作為交易對手方或其關聯方的除外）出具的不可撤銷信用證。
5.基金、集合計劃有權在任何時候終止證券借貸交易並在正常市場慣例的合理期限內要求歸還任一或所有已借出的證券。
6.境內機構投資者應當對基金、集合計劃參與證券借貸交易中發生的任何損失負相應責任。
（八）境內機構投資者管理的基金、集合計劃可以根據正常市場慣例參與正回購交易、逆回購交易，並且應當遵守下列規定：
1.所有參與正回購交易的對手方（中資商業銀行除外）應當具有中國證監會認可的信用評級機構信用評級。
2.參與正回購交易，應當採取市值計價制度對賣出收益進行調整以確保現金不低於已售出證券市值的102%。一旦買方違約，基金、集合計劃根據協議和有關法律有權保留或處置賣出收益以滿足索賠需要。
3.買方應當在正回購交易期內及時向基金、集合計劃支付售出證券產生的所有股息、利息和分紅。
4.參與逆回購交易，應當對購入證券採取市值計價制度進行調整以確保已購入證券市值不低於支付現金的102%。一旦賣方違約，基金、集合計劃根據協議和有關法律有權保留或處置已購入證券以滿足索賠需要。
5.境內機構投資者應當對基金、集合計劃參與證券正回購交易、逆回購交易中發生的任何損失負相應責任。
（九）基金、集合計劃參與證券借貸交易、正回購交易，所有已借出而未歸還證券總市值或所有已售出而未回購證券總市值均不得超過基金、集合計劃總資產的50%。
前項比例限制計算，基金、集合計劃因參與證券借貸交易、正回購交易而持有的擔保物、現金不得計入基金、集合計劃總資產。
（十）基金、集合計劃如參與證券借貸交易、正回購交易、逆回購交易，境內機構投資者應當按照規定建立適當的內控制度、操作程序和進行檔案管理。
六、費用及凈值計算
（一）基金中基金應當有合理的管理費率和銷售費用安排。如委託投資顧問的，投資顧問費用可以從基金資產中列支。
（二）基金、集合計劃份額凈值應當至少每周計算並披露一次，如基金、集合計劃投資衍生品，應當在每個工作日計算並披露。
（三）基金、集合計劃份額凈值應當在估值日後2個工作日內披露。
（四）基金、集合計劃份額凈值應當以人民幣或美元等主要外匯貨幣單獨或同時計算並披露。
（五）基金、集合計劃資產的每一買入、賣出交易應當在最近份額凈值計算中得到反映。
（六）流動性受限的證券估值可以參照國際會計准則進行。
（七）衍生品的估值可以參照國際會計准則進行。
（八）境內機構投資者應當合理確定開放式基金資產價格的選取時間，並在招募說明書和基金合同中載明。
（九）開放式基金、集合計劃凈值及申購贖回價格的具體計算方法應當在基金、集合計劃合同和招募說明書中載明，並明確小數點後的位數。
（十）境內機構投資者應當自接受持有人有效贖回申請之日起10個工作日內支付贖回款項，但中國證監會另有規定的除外。
（十一）基金合同可以約定基金持有現金或政府債券的比例，經中國證監會批準的特殊品種可以不受《證券投資基金運作管理辦法》第二十八條規定的比例限制。
（十二）開放式基金和封閉式基金的基金合同應當約定每年基金收益分配的次數和基金收益分配的比例。基金收益分配可以不受《證券投資基金運作管理辦法》第三十五條規定的限制，但中國證監會另有規定的除外。
七、信息披露
基金信息披露應當嚴格遵守有關規定並符合以下要求:
（一）可同時採用中、英文，並以中文為准。
（二）可以人民幣、美元等主要外匯幣種計算並披露凈值及相關信息。涉及幣種之間轉換的，應當披露匯率數據來源，並保持一致性。如果出現改變，應當予以披露並說明改變的理由。人民幣對主要外匯的匯率應當以報告期末最後一個估值日中國人民銀行或其授權機構公布的人民幣匯率中間價為准。
（三）境內機構投資者如委託投資顧問的，應當在招募說明書中進行披露，內容應當包括但不限於：投資顧問名稱、注冊地址、辦公地址、法定代表人、成立時間、最近一個會計年度資產管理規模、主要聯系人及其聯系電話、傳真、電子郵箱、主要負責人員教育背景、從業經歷、取得的從業資格和專業職稱介紹等。
（四）基金運作期間如遇境內機構投資者、投資顧問主要負責人員變動，境內機構投資者認為該事件有可能對基金投資產生重大影響，應當及時公告，並在更新的招募說明書中予以說明。
（五）託管人如委託境外託管人的，應當在招募說明書中公告境外託管人相關信息，內容至少應當包括名稱、注冊地址、辦公地址、法定代表人、成立時間、最近一個會計年度實收資本、託管資產規模、信用等級等。
（六）基金如投資金融衍生品的，應當在基金合同、招募說明書中詳細說明擬投資的衍生品種及其基本特性、擬採取的組合避險、有效管理策略及採取的方式、頻率。
（七）基金如投資境外基金的，應當披露基金與境外基金之間的費率安排。
（八）基金如參與證券借貸、正回購交易、逆回購交易的，應當在基金合同、招募說明書中按照有關規定進行披露。
（九）基金應當在招募說明書對投資境外市場可能產生的下列風險進行披露：海外市場風險、政府管制風險、政治風險、流動性風險、匯率風險、衍生品風險、操作風險、會計核算風險、稅務風險、交易結算風險、法律風險、金融模型風險、證券借貸/正回購/逆回購風險、小市值/新興市場/高科技公司股票風險、信用風險、利率風險、初級產品風險、大宗交易風險等。披露的內容應當包括以上風險的定義、特徵、可能發生的後果。
（十）基金應當按照有關規定對代理投票的方針、程序、文檔保管進行披露。
（十一）基金應當按照全球投資表現標准(GIPS)計算和表述投資業績。
（十二）集合計劃的信息披露，參照上述規定執行。
八、投資顧問在境內從事相關業務活動應當遵守境內有關法律法規和規定。
九、傘型基金的子基金應當遵守試行辦法及本通知的規定。
十、本通知自2007年7月5日起施行。
附件：1.合格境內機構投資者境外投資顧問基本情況表
2.中國證監會認可的國際金融組織
3.已與中國證監會簽署雙邊監管合作諒解備忘錄的國
家或地區
4.中國證監會認可的境外交易所
5.中國證監會認可的信用評級機構評級

『捌』 基金的投資范圍包括哪些

基金按投資對象可以分為以下幾種
1.股票型基金就是絕大部分資金都投在股票市場上的基金；
2.債券型基金就是絕大部分資金都投在債券市場上的基金；
3.混和型基金就是根據情況將部分資金投在股票上而另一部分資金投在債券上的基金（當然這種投資比例是可變化調整的），甚至根據事先的規定也可以部分投資在其他品種上；
4.貨幣市場基金就是全部資產只投在貨幣市場上的各類短期證券（風險很低但收益也低）的基金。
這些基金的投資風險由高到低的順序大致是，股票型基金、混和型基金、債券型基金、貨幣市場基金。
非上市公司是不能公開發行股票的 如果要想讓所有員工都持股 員工人數又很多的話 只能私自發行內部職工股 也就是只要內部人知道 並不辦理工商登記的
非上市公司可以發行債券,其方法,步驟和上市公司一樣,只是不能在交易所掛牌交易;，

『玖』 3個有關基金的問題，望大家幫忙解答下，謝謝了

1:博時主題是股票型基金.

2:博時基金管理有限公司成立於 1998年7月13日，是中國內地首批成立的五家基金管理公司之一。 注冊資本1億元人民幣(摺合約為1200萬美元)，總部設在深圳，在北京、上海設有分公司。 博時基金公司的股東為金信信託投資股份有限公司、中國長城資產管理公司、招商證券股份有限公司、廣廈建設集團有限責任公司。 博時基金公司的經營范圍包括發起設立、管理基金，是一家為客戶提供專業投資服務的資產管理機構。 「為國民創造財富」是博時的使命。

博時基金公司的投資理念是「做投資價值的發現者」。 我們的股票投資強調以內部研究為基礎的基本面分析，持續挖掘業績穩定增長、有核心競爭力、有成長潛力的上市公司。我們堅信股票的二級市場價格終將反映企業的內在價值，堅守對企業的深入把握這一獲取收益、規避風險的根本方法。

截止2007年8月，博時基金公司共管理博時價值增長基金、博時裕富基金、博時現金收益基金、博時精選股票基金、博時主題行業股票基金、博時穩定價值債券基金、博時平衡配置基金、博時價值增長貳號、博時第三產業成長股票基金、博時新興成長股票基金共十隻開放式基金和裕陽、裕隆、裕澤三隻封閉式基金，並且受全國社會保障基金理事會委託管理部分社保基金。博時基金公司管理的資產總規模超過2000億元人民幣，累計分紅超過人民幣230億元，在國內基金公司中名列前茅，是目前我國資產管理規模最大的基金公司之一。

3:XX穩健有股票型的(例如國泰金馬穩健),也有積極配置型的(例如嘉實穩健).