期貨怎麼套保

Ⅰ 期貨的套期保值如何操作

1.
套期保值的概念：
套期保值是指把期貨市場當作轉移價格風險的場所，利用期貨合約作為將來在現貨市場上買賣商品
的臨時替代物，對其現在買進准備以後售出商品或對將來需要買進商品的價格進行保險的交易活動。
套期保值的方法
1.
生產者的賣期保值：
不論是向市場提供農副產品的農民，還是向市場提供銅、錫、鉛、石油等基礎原材料的企業，作為
社會商品的供應者，為了保證其已經生產出來准備提供給市場或尚在生產過程中將來要向市場出售商品
的合理的經濟利潤，以防止正式出售時價格的可能下跌而遭受損失，可採用賣期保值的交易方式來減小
價格風險，即在期貨市場以賣主的身份售出數量相等的期貨作為保值手段。
2.
經營者賣期保值：
對於經營者來說，他所面臨的市場風險是商品收購後尚未轉售出去時，商品價格下跌，這將會使他
的經營利潤減少甚至發生虧損。為迴避此類市場風險，經營者可採用賣期保值方式來進行價格保險。
3.
加工者的綜合套期保值：
對於加工者來說，市場風險來自買和賣兩個方面。他既擔心原材料價格上漲，又擔心成品價格下跌
，更怕原材料上升、成品價格下跌局面的出現。只要該加工者所需的材料及加工後的成品都可進入期貨
市場進行交易，那麼他就可以利用期貨市場進行綜合套期保值，即對購進的原材料進行買期保值，對其
產品進行賣期保值，就可解除他的後顧之憂，鎖牢其加工利潤，從而專門進行加工生產。
三．套期保值的作用
企業是社會經濟的細胞，企業用其擁有或掌握的資源去生產經營什麼、生產經營多少以及如何生產
經營，不僅直接關繫到企業本身的生產經濟效益，而且還關繫到社會資源的合理配置和社會經濟效益提
高。而企業生產經營決策正確與否的關鍵，在於能否正確地把握市場供求狀態，特別是能否正確掌握市
場下一步的變動趨勢。期貨市場的建立，不僅使企業能通過期貨市場獲取未來市場的供求信息，提高企
業生產經營決策的科學合理性，真正做到以需定產，而且為企業通過套期保值來規避市場價格風險提供
了場所，在增進企業經濟效益方面發揮著重要的作用。
四．套期保值策略
為了更好實現套期保值目的，企業在進行套期保值交易時，必須注意以下程序和策略。
（1）堅持「均等相對」的原則。「均等」，就是進行期貨交易的商品必須和現貨市場上將要交易的
商品在種類上相同或相關數量上相一致。「相對」，就是在兩個市場上採取相反的買賣行為，如在現貨
市場上買，在期貨市場則要賣，或相反；
（2）應選擇有一定風險的現貨交易進行套期保值。如果市場價格較為穩定，那就不需進行套期保值
，進行保值交易需支付一定費用；
（3）比較凈冒險額與保值費用，最終確定是否要進行套期保值；
（4）根據價格短期走勢預測，計算出基差（即現貨價格和期貨價格之間的差額）預期變動額，並據
此作出進入和離開期貨市場的時機規劃，並予以執行。

Ⅱ 期貨套期保值原理

期貨套期保值是指把期貨市場當作轉移價格風險的場所，利用期貨合約作為將來在現貨市場上買賣商品的臨時替代物，對其現在買進准備以後售出商品或對將來需要買進商品的價格進行保險的交易活動。套期保值的基本特徵是，在現貨市場和期貨市場對同一種類的商品同時進行數量相等但方向相反的買賣活動，即在買進或賣出實貨的同時，在期貨市場上賣出或買進同等數量的期貨，經過一段時間，當價格變動使現貨買賣上出現盈虧時，可由期貨交易上的虧盈得到抵消或彌補。從而在「現」與「期」之間、近期和遠期之間建立一種對沖機制，以使價格風險降低到最低限度。
而言是至關重要的，因為期貨合約到期時，現貨價格與期貨價格趨於一致，而在未到期之前基差呈規律性的季節性變動，因此交易者有能力去分析過去基差的變動來預測基差可能增強或減弱，從而決定自己所處的地位是買者還是賣者，是簽約還是平倉，並通過期貨市場來減低價格波動的風險。
基差交易保值(basis trading)是指現貨買賣雙方均同意，以一方當事人選定的某月份期貨價格作為計價基礎，以高於或低於該期貨價格若干來買賣現貨，他們對變幻不定的現匯價格可以置之不理，直接以雙方商定的基差來進行交易。基差交易保值就是藉助基差交易方法，在基差變化不定時以買寬賣窄的原則來獲利的行為。
套期保值的經濟學原理
套期保值之所以能夠迴避價格風險，是因為期貨市場上存在兩個基本的經濟學原理。
趨同性原理
趨同性原理指同種商品的期貨價格走勢和現貨價格走勢趨於相同或者基本一致。
同一品種的商品，同一標的物，其期貨價格和現貨價格在同一時空內，受到相同的經濟因素的影響和制約，因而一般情況下兩個市場的價格變動趨勢和方向具有一致性，只是價格波動幅度可能有所差異。套期保值利用兩個市場的這種價格趨同性關系，同時在期貨市場和現貨市場做方向相反的買賣，用一個市場的盈利彌補另一個市場的虧損，從而達到迴避價格風險、鎖定生產成本和經營利潤的目的。
趨合性原理
趨合性原理指期貨合約臨近到期交割時，在套利交易的作用下，期貨價格與現貨價格逐漸聚合並趨於一致。
期貨市場的交割制度規定，期貨合約到期時，必須進行實物交割或者現金交割，如果交割時期貨價格與現貨價格不一致，就會存在兩個市場間的套利機會，即買進低價現貨到期貨市場高價交售或者交收低價期貨實盤到現貨市場高價轉賣，眾多交易者低買高賣的期現套利行為最終使得期貨價格和現貨價格縮小差異，直至微不足道、趨於一致。
從以上兩個原理可以看出，成功的期貨品種和期貨市場，必須有利於套期保值的實現，交易品種的期貨價格與現貨價格必須具有正相關的聯動性，交易規則和交割規則必須有利於實物交割和套利行為的產生。

Ⅲ 期貨套保 什麼意思

期貨套保就是期貨套期保值，是指把期貨市場當作轉移價格風險的場所，利用期貨合約作為將來在現貨市場上買賣商品的臨時替代物，對其現在買進准備以後售出商品或對將來需要買進商品的價格進行保險的交易活動。

Ⅳ 如何利用期貨合約進行套期保值

在現貨市場和期貨市場對同一種類的商品同時進行數量相等但方向相反的買賣活動，即在買進或賣出實貨的同時，在期貨市場上賣出或買進同等數量的期貨，經過一段時間，當價格變動使現貨買賣上出現的盈虧時，可由期貨交易上的虧盈得到抵消或彌補。從而在「現」與"期"之間、近期和遠期之間建立一種對沖機制，以使價格風險降低到最低限度。
套期保值的理論基礎：現貨和期貨市場的走勢趨同（在正常市場條件下）,由於這兩個市場受同一供求關系的影響，所以二者價格同漲同跌；但是由於在這兩個市場上操作相反，所以盈虧相反，期貨市場的盈利可以彌補現貨市場的虧損。
大豆套期保值案例 賣出套保實例：（該例只用於說明套期保值原理，具體操作中，應當考慮交易手續費、持倉費、交割費用等。） 期貨市場
7月份，大豆的現貨價格為每噸2010元，某農場對該價格比較滿意，但是大豆9月份才能出售，因此該單位擔心到時現貨價格可能下跌，從而減少收益。為了避免將來價格下跌帶來的風險，該農場決定在大連商品交易所進行大豆期貨交易。交易情況如下表所示： 現貨市場期貨市場 7月份大豆價格2010元/噸賣出10手9月份大豆合約：價格為2080元/噸 9月份賣出100噸大豆：價格為1980元/噸買入10手9月份大豆合約：價格為2050元/噸 期貨路徑
套利結果虧損30元/噸盈利30元/噸 最終結果凈獲利100*30-100*30=0元 註：1手=10噸 從該例可以得出：第一，完整的賣出套期保值實際上涉及兩筆期貨交易。第一筆為賣出期貨合約，第二筆為在現貨市場賣出現貨的同時，在期貨市場買進原先持有的部位。第二，因為在期貨市場上的交易順序是先賣後買，所以該例是一個賣出套期保值。第三，通過這一套期保值交易，雖然現貨市場價格出現了對該農場不利的變動，價格下跌了30元/噸，因而少收入了3000元；但是在期貨市場上的交易盈利了3000元，從而消除了價格不利變動的影響。 期貨
買入套保實例： 9月份，某油廠預計11月份需要100噸大豆作為原料。當時大豆的現貨價格為每噸2010元，該油廠對該價格比較滿意。據預測11月份大豆價格可能上漲，因此該油廠為了避免將來價格上漲，導致原材料成本上升的風險，決定在大連商品交易所進行大豆套期保值交易。交易情況如下表： 現貨市場期貨市場 套期保值
9月份大豆價格2010元/噸買入10手11月份大豆合約：價格為2090元/噸 11月份買入100噸大豆：價格為2050元/噸賣出10手11月份大豆合約：價格為2130元/噸 套利結果虧損40元/噸盈利40元/噸 最終結果凈獲利40*100-40*100=0 從該例可以得出：第一，完整的買入套期保值同樣涉及兩筆期貨交易。第一筆為買入期貨合約，第二筆為在現貨市場買入現貨的同時，在期貨市場上賣出對沖原先持有的頭寸。第二，因為在期貨市場上的交易順序是先買後賣，所以該例是一個買入套期保值。第三，通過這一套期保值交易，雖然現貨市場價格出現了對該油廠不利的變動，價格上漲了40元/噸，因而原材料成本提高了4000元；但是在期貨市場上的交易盈利了4000元，從而消除了價格不利變動的影響。如果該油廠不做套期保值交易，現貨市場價格下跌他可以得到更便宜的原料，但是一旦現貨市場價格上升，他就必須承擔由此造成的損失。相反，他在期貨市場上做了買入套期保值，雖然失去了獲取現貨市場價格有利變動的盈利，可同時也避免了現貨市場價格不利變動的損失。因此可以說，買入套期保值規避了現貨市場價格變動的風險。

Ⅳ 期貨怎麼套期保值

期貨套期保值是指把期貨市場當作轉移價格風險的場所，利用期貨合約作為將來在現貨市場上買賣商品的臨時替代物，對其現在買進准備以後售出商品或對將來需要買進商品的價格進行保險的交易活動。期貨套期保值可以分為多頭套期保值和空頭套期保值。如您需了解股票行情，可以登錄平安口袋銀行APP-金融-股票期貨-證券服務查詢信息。
1、生產者的賣期保值：
不論是向市場提供農副產品的農民，還是向市場提供銅、錫、鉛、石油等基礎原材料的企業，作為社會商品的供應者，為了保證其已經生產出來准備提供給市場或尚在生產過程中將來要向市場出售商品的合理的經濟利潤，以防止正式出售時價格的可能下跌而遭受損失，可採用賣期保值的交易方式來減小價格風險，即在期貨市場以賣主的身份售出數量相等的期貨作為保值手段。
2、經營者賣期保值：
對於經營者來說，他所面臨的市場風險是商品收購後尚未轉售出去時，商品價格下跌，這將會使他的經營利潤減少甚至發生虧損。為迴避此類市場風險，經營者可採用賣期保值方式來進行價格保險。
3、加工者的綜合套期保值：
對於加工者來說，市場風險來自買和賣兩個方面；他既擔心原材料價格上漲，又擔心成品價格下跌，更怕原材料上升、成品價格下跌局面的出現。只要該加工者所需的材料及加工後的成品都可進入期貨市場進行交易，那麼他就可以利用期貨市場進行綜合套期保值，即對購進的原材料進行買期保值，對其產品進行賣期保值，就可解除他的後顧之憂，鎖牢其加工利潤，從而專門進行加工生產。

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應答時間：2022-01-06，最新業務變化請以平安銀行官網公布為准。

Ⅵ 想問一下期貨市場的套期保值具體操作規程是怎樣的

A時間
在期貨市場
買入開倉（或賣出開倉）
V1數量的
Y
期貨合約（交割期為C）
B時間
在期貨市場
賣出平倉（或買入平倉）
V1數量的
Y
期貨合約（交割期為C）
B時間
在現貨市場
買入或賣出
V2數量的現貨
第一步和第二步操作，是在期貨市場里一個從進場到出場的完整操作，所得一個
盈利或虧損假設為
S1
第三步是現貨市場的交易，其盈利或虧損假設為
S2
S2=（A時間和B時間的價格差）乘V2
注意要點：
1
Y
期貨合約所指的商品就是你在現貨市場上要交易的實物，或有關聯的替代物。
2
V1=70-80%V2
（或V1=V2）
3
現貨交易時間必須在交割期之前完成，即：C時間必須大於等於B時間。
最終達到的目的就是：
S1等於或約等於S2
即所謂的規避風險、鎖定利潤。

Ⅶ 期貨套保是什麼意思

套期保值交易是指以期貨市場為轉移價格風險的場所，利用期貨合約作為未來現貨市場商品買賣的臨時替代品，並在現購現銷或為未來需要購買的商品價格投保的交易活動。

期貨所謂的套期保值是指套利。

具體操作原則是期貨不同月份的合同價格不同。通常，遠月合約大幅上漲，近月合約小幅上漲，而當它們下跌時，近月合約大幅下跌，遠月合約小幅下跌。

根據期貨，做多和做空都能獲利的原則。我們可以這樣做：買一個遠月合約多和一個近月合約。這樣，對沖就發生了。遠月合約上漲800點，而近月合約上漲600點，下跌600點。套期保值後，200元的利潤。事實上，在這個時候，你也可以選擇拿走利潤然後離開。

保值意味著某個期貨品種的價格趨勢將長期上升，因此可以採用這種操作模式。反之亦然。

(7)期貨怎麼套保擴展閱讀：
套期交易是指在現貨市場和期貨市場上以相同數量但方向相反的方式買賣同種商品的交易，或構建不同的組合以避免未來價格變動造成的損失。

期貨套期保值交易是指在期貨，現貨市場反向買賣同種商品的期貨合約，這樣無論現貨供應市場價格如何波動，最終都能在另一個市場獲利，同時在一個市場虧損，虧損金額大致等於盈利金額，從而達到規避風險的目的。

由於套期保值交易是基於交易者外匯資產的實際或預期價格變化所帶來的風險，因此有兩種類型的套期保值交易：一種是對現有現貨頭寸進行套期保值；第二是在不久的將來保持現貨頭寸的價值。

期貨套保的技巧：
1.利用技術差異進行套利：
期貨套利交易技巧的技術表現主要體現在k線(及其組合)和移動平均線系統，這兩種技術工具相對有效。在一種情況下，在同類型的品種中(相關性很大)，如果品種A在中短期處於線上，移動平均線系統向同一個方向發散，而另一個品種B與中短期移動平均線系統交織在一起，則應採用「多甲少乙」的套利策略。例如，2014年4月至5月豆粕和豆油品種之間的情況。
另一方面，如果k線(組合)在一定時期內，品種A連續呈現正k線或正k線的比例很大，而品種B沒有這種現象，甚至負k線也占很大比例，那麼應該採用「多A空B」的套利策略。

2.期貨市場倉單限制帶來的套利機會：
期貨市場有一個配送系統，同時也有倉單的概念。倉單是「保證(質量和等級)的貨物」，沒有交付，但准備交付，並在交易所指定的地點登記和儲存。同時，交易所對各類倉單的有效期有一定的規定，特別是對於保質期較短的商品，如農產品(市場、咨詢)或化工產品。

3.更換主合同過程中的套利機會：
期貨套利交易技巧當資金市場在遙遠的月份開始轉向下一個主合約時，由於資金，的影響，期貨的價格往往受到短期非理性因素的驅動，導致當前主合約和下一個主合約之間的價差出現非理性變化。此時，通常會有短期套利機會。

4.期貨合約當月供求差異帶來的套利機會：
期貨價格模式的變化主要由其供求關系決定，而特定合同的期貨價格受合同所屬月份的供求關系影響。就農產品而言，由於主合同的轉讓一般相隔4個月，當前主合同月份的供需關系可能與未來有很大不同。
當然，在這種特定的根本性差異的背景下，套利機會的實際操作並不是盲目的「追漲殺跌」，而是應該結合技術分析有節奏地把握和干預。

總之，期貨套利交易技巧的概念不再狹窄，而且它被越來越廣泛地使用。特別是其低風險、高利潤的特點受到投資者的青睞。然而，在套利操作中，投資者必須認清誤區，學會運用其中，的一些期貨套利交易技巧，使投資更加穩定和深入。

Ⅷ 期貨中的套保是什麼意思

期貨里所謂的套保，指的是套利保值。期貨套保具體是指把期貨市場當作轉移價格風險的場所，利用期貨合約作為將來在現貨市場上買賣商品的臨時替代物，對其現在買進准備以後售出商品或對將來需要買進商品的價格進行保險的交易活動。

溫馨提示：
1、以上解釋僅供參考，不作任何建議。
2、所有金融類衍生品的投資都具有風險性，對於投資者的金融風險管理能力有著較高的要求，不適合沒有專業金融知識的投資者。除了基礎的金融知識外，投資者還應做到自身風險承受的控制，不可盲目的進行投資。
應答時間：2021-01-28，最新業務變化請以平安銀行官網公布為准。
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Ⅸ 期貨交易什麼叫套保

期貨套期保值是指把期貨市場當作轉移價格風險的場所，利用期貨合約作為將來在現貨市場上買賣商品的臨時替代物，對其現在買進准備以後售出商品或對將來需要買進商品的價格進行保險的交易活動。期貨套期保值可以分為多頭套期保值和空頭套期保值。

拓展資料：
多頭套期保值：交易者先在期貨市場買進期貨，以便在將來現貨市場買進時不至於因價格上漲而給自己造成經濟損失的一種期貨交易方式。因此又稱為「多頭保值」或「買空保值」。
空頭套期保值：又稱賣出套期保值，是指交易者先在期貨市場賣出期貨，當現貨價格下跌時以期貨市場的盈利來彌補現貨市場的損失，從而達到保值的一種期貨交易方式。空頭套期保值為了防止現貨價格在交割時下跌的風險而先在期貨市場賣出與現貨數量相當的合約所進行的交易方式。持有空頭頭寸，來為交易者將要在現貨市場上賣出的現貨而進行保值。因此，賣出套期保值又稱為「賣空保值」或「賣期保值」。
企業是社會經濟的細胞，企業用其擁有或掌握的資源去生產經營什麼、生產經營多少以及如何生產經營，不僅直接關繫到企業本身的生產經濟效益，而且還關繫到社會資源的合理配置和社會經濟效益提高。
而企業生產經營決策正確與否的關鍵，在於能否正確地把握市場供求狀態，特別是能否正確掌握市場下一步的變動趨勢。期貨市場的建立，不僅使企業能通過期貨市場獲取未來市場的供求信息，提高企業生產經營決策的科學合理性，真正做到以需定產，而且為企業通過套期保值來規避市場價格風險提供了場所，在增進企業經濟效益方面發揮著重要的作用。
股票指數期貨可以用來降低或消除系統性風險。股指期貨的套期保值分為賣期保值和買期保值。賣期保值是股票持有者（如投資者、承銷商、基金經理等）為避免股價下跌而在期貨市場賣出所進行的保值，買期保值是指准備持有股票的個人或機構（如打算通過認股及兼並另一家企業的公司等）為避免股份上升而在期貨市場買進所進行的保值。

Ⅹ 期貨的套保是怎樣交易的

操作套期保值的流程首先需要確定的是自己是做買入套期保值或者是賣出套期保值。這兩種類型對應的企業也是不一樣的。買入套期保值一般對應的是生產企業，主要是為了規避原材料上漲帶來的生產成本的增加。賣出套期保值一般對應的是經銷售企業，主要是為了規避成品價格的下跌帶來的虧損。

拓展資料：
期貨市場最早萌芽於歐洲。早在古希臘和古羅馬時期，就出現過中央交易場所、大宗易貨交易，以及帶有期貨貿易性質的交易活動。最初的期貨交易是從現貨遠期交易發展而來。第一家現代意義的期貨交易所1848年成立於美國芝加哥，該所在1865年確立了標准合約的模式。
20世紀90年代，我國的現代期貨交易所應運而生。我國有上海期貨交易所、大連商品交易所、鄭州商品交易所和中國金融期貨交易所四家期貨交易所，其上市期貨品種的價格變化對國內外相關行業產生了深遠的影響。
最初的現貨遠期交易是雙方口頭承諾在某一時間交收一定數量的商品，後來隨著交易范圍的擴大，口頭承諾逐漸被買賣契約代替。這種契約行為日益復雜化，需要有中間人擔保，以便監督買賣雙方按期交貨和付款，於是便出現了1571年倫敦開設的世界第一家商品遠期合同交易所——皇家交易所。
為了適應商品經濟的不斷發展，改進運輸與儲存條件，為會員提供信息，1848年，82位商人發起組織了芝加哥期貨交易所（CBOT）；1851年芝加哥期貨交易所引進遠期合同；1865年芝加哥穀物交易所推出了一種被稱為「期貨合約」的標准化協議，取代原先沿用的遠期合同。
這種標准化合約，允許合約轉手買賣，並逐步完善了保證金制度，於是一種專門買賣標准化合約的期貨市場形成了，期貨成為投資者的一種投資理財工具。1882年交易所允許以對沖方式免除履約責任，增加了期貨交易的流動性。
中國期貨市場產生的背景是糧食流通體制的改革。隨著國家取消農產品的統購統銷政策、放開大多數農產品價格，市場對農產品生產、流通和消費的調節作用越來越大，農產品價格的大起大落和現貨價格的不公開以及失真現象、農業生產的忽上忽下和糧食企業缺乏保值機制等問題引起了領導和學者的關注。
能不能建立一種機制，既可以提供指導未來生產經營活動的價格信號，又可以防範價格波動造成市場風險成為大家關注的重點。