期貨標的物為什麼要價格波動頻繁

❶ 期貨價格漲跌的影響因素主要有哪幾點

期貨價格漲跌的影響因素主要有以下幾點：
心理因素
投資者對於市場是不是有信心這一點也很重要。若是對某一商品比較看好的話，即便是沒有一點兒利好因素，這一商品的價格依然會上漲;而對於其比較看淡的時候，沒有任何的利淡消息，價格也是會跌。
大戶操縱
雖然說期貨市場是一個完全競爭的市場，但是還會有一些資金實力雄厚的大戶參與進來對期貨價格進行操控，最終使得商品價格出現投機性的波動。
供求關系
期貨投資是市場經濟的產物，其價格變動受到市場供求關系的影響。供大於求時，期貨價格下跌;反之，期貨的價格就會上升。
經濟周期
在期貨市場上，價格變動也受到經濟周期的影響，在經濟周期的各個階段裡面，都會出現隨之波動的價格上漲和下跌現象。
政府政策
各國政府制定出的相關政策往往會對期貨市場上的商品價格具有不同程度的影響作用。
社會因素
這里的社會因素主要是指投資者的思想、心理驅使、媒體宣傳等消息的影響。
季節因素
有很多期貨商品，特別是農產品具有明顯的季節性特點。價格自然隨著季節的變化有所變動。
期貨價格的影響因素
商品價格的波動主要是受市場供應和需求等基本因素的影響，即任何減少供應或增加消費的經濟因素，將導致價格上漲的變化；反之，任何增加供應或減少商品消費的因素，將導致庫存增加、價格下跌。然而，隨著現代經濟的發展，一些非供求因素也對期貨價格的變化起到越來越大的作用，這就使期貨市場變得更加復雜，更加難以預料。影響期貨價格變化的基本因素要概括起來主要有以下八個上面： 期貨市場雖是一種「完全競爭」的市場，但仍難免受一些勢力雄厚的大戶的操縱和控制，造成投機性的價格起伏。

❷ 關於期貨的基礎知識，期貨價格是提前就確定的么那為什麼還有價格變動呢

但是我看到這樣一個東西：我們今天定一個價格，3個月後交易，之間不論市場價格變成多少，到時我們都按這個價格交易。。。
這個算期貨交易么，怎麼理解
還有你說的這種現在的期貨合約價格也是由市場決定的？

回答你：你是弄混了投機者跟套保者的概念，期貨交易的是一份標准化的買賣合同，你買入合約（看漲）就是買方，我賣出合約（看跌）就是賣方，假設我們兩成交的價格是商品甲100，這100就是我們未來交割價，這個是不變的，到期後我把貨物給你你把錢給我就是交割。但是期貨上面99%都是投機客賺合約價差，也就是說該期貨合約價格中途跌至90，我這個投機者會把合約買入平倉轉給其他人，賺10塊錢，那麼到期後去倉庫交割的就是你們了，你如果不想交割，那麼就要以90元的價格賣出虧10元，認賠離場。

期貨就是對賭，看誰笑到最後。

❸ 期貨的根本原理與漲跌因素，簡單說就行了

一、根本原理：

與現貨完全不同，現貨是實實在在可以交易的貨（商品），期貨主要不是貨，而是以某種大眾產品如棉花、大豆、石油等及金融資產如股票、債券等為標的標准化可交易合約。

因此，這個標的物可以是某種商品（例如黃金、原油、農產品），也可以是金融工具。

二、漲跌因素

影響期貨漲跌的原因很多，每個品種分析的都不一樣，以下按玉米舉例子

（一）供需關系

1、玉米的價格主要通過供求平衡關系決定。一般而言，當玉米供給大於需求時，玉米價格將會下跌，而當玉米供不應求時，玉米價格則會上漲。

在國際玉米市場中，美國的產量佔40%以上，中國的產量占近20%，南美的產量大約佔10%，上述國家和地區的產量和供給量對國際市場的影響較大，特別是美國玉米的產量成為影響國際供給最重要的因素。

美國、中國、歐盟、巴西、日本、墨西哥等是世界上玉米消費的主要國家和地區，這些國家和地區對玉米需求的變化，對玉米價格的影響較大。

2、玉米的進出口

對國內而言，玉米進口會增加國內供給總量，玉米出口會導致需求總量增加，玉米的出口對我國玉米價格有一定的拉升作用，但今年以來我國玉米出口有逐步減少的趨勢，我國玉米的進出口政策變化，對我國玉米的進出口也有較大的影響。

對國際市場而言，需要重點關注美國、中國、阿根廷等主要出口國的玉米出口情況和日本、韓國、東南亞等主要進口國家地區的玉米進口情況。

3、玉米庫存的變化

玉米結轉庫存包括政府（含期貨交易所）和民間的結轉庫存。一般來說，如果玉米庫存增大，供給寬松，價格將下降；而如果玉米庫存減少，供應緊張，價格將上升。

4、牲畜和家禽的飼養量

玉米的消費主要來自飼料、口糧和工業加工，其中飼料佔到70%以上。由於牲畜和家禽飼養是玉米最大的用途，因此如果牲畜和家禽飼養量上升，則玉米價格看漲；反之則看跌。

5、高企的油價和低廉的玉米價格為燃料乙醇的玉米深加工帶來機遇。1噸燃料乙醇大約需要3.2噸～3.3噸玉米。國家規定乙醇汽油價格與同標號汽油價格一樣，扣除770元/噸的加工成本，在原料玉米價格不超過1308元/噸的情況下，乙醇汽油就具有明顯的成本優勢。

（二）政策、環境、成本因素

1、玉米產業政策的影響

玉米的生產、流通和消費政策對玉米的價格也有一定影響。如今年國家對"三農"問題高度重視，免徵農業稅試點、對種糧農民直接補貼、擴大良種補貼品種、對土地實施最嚴格的保護措施和加大農業綜合開發力度等重大政策，將大大提高農民種植玉米的積極性，因而未來我國玉米的種植面積和產量都將保持穩定。

2、玉米投入與產出價格的相對關系

玉米的投入與產出比，會影響到農民的玉米種植季節性，進而會影響到玉米的種植面積與產量。玉米的生產成本主要由種子、化肥、機耕、農葯、灌溉、脫粒、送糧、人工、農業稅、(鄉村)統籌提留款等構成，上述價格的變化也會對玉米的價格產生一定影響。

3、天氣的變化

作為三大農產品之一的玉米，影響其供給方面的主要因素之一是氣候條件。如果種植季節降雨過多或生長季節降雨不足，都可能明顯地降低玉米產量，由此可能引起玉米價格的上漲。

反之如果風調雨順，則玉米將豐產豐收，可能導致玉米價格的下跌。重點需關注美國和我國每年4-9月玉米播種和生長期間的天氣變化情況。

4、禽流感等突發性事件的影響

禽流感等突發事件影響到家禽對玉米的消費，而消費減少，自然會對玉米價格有一定的壓製作用。另外，政治因素，包括禁運和戰爭，也可能影響到玉米的生產、出口或進口。

5、運輸成本

由冊弊於原油價格堅挺，使得船運費大幅提高，而中國的地理位置優勢在競爭中能夠得到更進一步的發揮。導致美國州空族玉米出口成本顯著提高，出口競爭能力顯著減弱。

目前美灣至日本和韓國的巴拿馬級別貨輪運費達到60美元/噸，中國至韓國的運輸費用僅為15-18美元/噸。由此中國玉米在亞洲的需求量將大於美國玉米，從而影響大連玉米的價格。

（三）相關商品價格的影響

玉米價格與其他穀物價格之間的關系，包括玉米與小麥的消費比價關系和玉米與大豆的種植比價關系。玉米與小麥的消費比價關系，它可以通過小麥/玉米價格比率來表示出來。玉米和小麥都可以作為飼料，消費替代關系明顯。

小麥價格傾向於保持在玉米價格的115%左右，但該比率的變動幅度較大。而虧銷東北地區作為我國大豆和玉米的主產區，農民一般通過比較兩者的種植比價關系，來選擇玉米和大豆的種植面積，一般來說，大豆和玉米的種植比價在3：1左右。

近幾年來尤其是去年，由於大豆玉米比價上揚，農民種植大豆效益明顯高於玉米，所以今年黑龍江省許多農民紛紛減少玉米的種植面積，轉而擴大大豆的種植面積。

（四）市場因素

1、美國芝加哥期貨交易所（CBOT）的玉米價格對大連玉米價格將有一定影響。從CBOT32年玉米月線連續圖表縱向價格空間角度看，總體在370－210美分間寬幅振盪，振幅100－350美分，波段趨勢清晰。

370之上屬高價區，210之下屬低價區。370美分之上壓制較重，210美分支撐較強。

2、市場投機因素的影響

在玉米市場尤其是在玉米期貨市場上，由於多空雙方對未來價格認識的分歧，玉米價格的變動通過心理的預期得以體現出來，市場的投機因素對玉米價格起到推波助瀾的作用。

3、經濟周期的影響

經濟周期是市場經濟的基本特徵，經濟周期一般由復甦、繁榮、衰退和蕭條四個階段組成，玉米的價格也會隨之而波動。

4、價格連動

玉米和各穀物之間的連動是較主要的連動方式。

(3)期貨標的物為什麼要價格波動頻繁擴展閱讀：

期貨交易特徵：

1、雙向性

期貨交易與股市的一個最大區別就期貨可以雙向交易，期貨可以買多也可賣空。價格上漲時可以低買高賣，價格下跌時可以高賣低買。做多可以賺錢，而做空也可以賺錢，所以說期貨無熊市。（在熊市中，股市會蕭條而期貨市場卻風光依舊，機會依然。）

2、費用低

對期貨交易國家不徵收印花稅等稅費，唯一費用就是交易手續費。國內三家交易所手續在萬分之二、三左右，加上經紀公司的附加費用，單邊手續費亦不足交易額的千分之一。（低廉的費用是成功的一個保證）

3、杠桿作用

杠桿原理是期貨投資魅力所在。期貨市場里交易無需支付全部資金，國內期貨交易只需要支付5%保證金即可獲得未來交易的權利。由於保證金的運用，原本行情被以十餘倍放大。

假設某日銅價格封漲停（期貨里漲停僅為上個交易日結算價的3%），操作對了，資金利潤率達60%（3%÷5%）之巨，是股市漲停板的6倍。（有機會才能賺錢）

4、機會翻番

期貨是「T+0」的交易，使您的資金應用達到極致，您在把握趨勢後，可以隨時交易，隨時平倉。（方便的進出可以增加投資的安全性）

5、大於負市場

期貨是零和市場，期貨市場本身並不創造利潤。在某一時段里，不考慮資金的進出和提取交易費用，期貨市場總資金量是不變的，市場參與者的盈利來自另一個交易者的虧損。

在股票市場步入熊市之即，市場價格大幅縮水，加之分紅的微薄，國家、企業吸納資金，也無做空機制。股票市場的資金總量在一段時間里會出現負增長，獲利總額將小於虧損額。（零永遠大於負數）

❹ 期貨為什麼會有漲跌

所謂期貨，一般指期貨合約，就是指由期貨交易所統一制定的、規定在將來某一特定的時間和地點交割一定數量標的物的標准化合約。這個標的物，又叫基礎資產，是期貨合約所對應的現貨，這種現貨可以是某種商品，如銅或原油，也可以是某個金融工具，如外匯、債券，還可以是某個金融指標，如三個月同業拆借利率或股票指數。
股票的漲跌關繫到很多方面的問題..股票所屬公司的業績..大盤整體表現..政策消息面等等...

❺ 為什麼黃金的價格，每天都會有所浮動呢

一、COMEX黃金波動漲跌一個點的盈虧變動

COMEX黃金關於每標准手的合約單位，和國際現貨黃金是一樣的，都是100盎司，說明做一標准手的COMEX黃金交易，就是買賣100盎司重量大小的黃金。和現貨黃金有所區別的是，COMEX黃金並非進行現貨的買賣，而是按持倉入市和倉位了結這兩個時間點所產生的金價波動區間，作為該手COMEX黃金的交易價值。

黃金是貨幣，只有黃金才是保值的。黃金的價格變動是因為工業需求與產量不均衡，加上國際通貨膨脹的加劇，所以才導致黃金的價格變動很大，通常情況下，黃金是很平穩的，不過從去年10份開始，黃金就開始高位震盪。

加上國際通貨膨脹的加劇，黃金就開始高位震盪，所以才導致黃金的價格變動很大，通常情況下，zhuan黃金是很平穩的，不過從去年10份開始黃金是貨幣，只有黃金才是保值的。黃金的價格變動是因為工業需求與產量不均衡。

❻ 期貨價格漲跌原理

期貨價格漲跌的根本原因是有主力或大資金的參與，期市投資要與主力共舞，一定要知道一個重要的觀念：紅K線是用金子畫出來的，綠K線是用期貨單打下來的。簡單地說，期貨價格的漲跌只不過是供給和需求間的關系而已，金錢與期貨之間尋求到的供需平衡點就是期貨價格。

金錢，是往上推的力量;期貨單子，是往下壓的力量。技術分析里有很多理論、指標……有的人自以為學了一身的功夫便可以天下無敵，以為設計了一種指標照著這些技術分析的參數設定下來操作。其實期貨價格的漲跌並不是這些理論和這些方法造成的，理論或方法只是描述期貨價格的漲跌罷了。

所以，許多人看到反轉形態，就認為價格一定要反轉，比如頭肩底、雙底、圓弧底等，但是價格就是不反轉。價格上漲不是因為形態好，而是因為沒有大資進入。

❼ 期貨價格波動依據什麼

期貨價格是指期貨市場上通過公開競價方式形成的期貨合約標的物的價格。
影響期貨價格變化的基本因素要概括起來主要有以下八個：
1、供求關系。
期貨交易是市場經濟的產物，因此，它的價格變化受市場供求關系的影響。當供大於求時，期貨價格下跌；反之，期貨價格就上升。
2、經濟周期。
在期貨市場上，價格變動還受經濟周期的影響，在經濟周期的各個階段，都會出現隨之波動的價格上漲和下降現象。
3、政府政策。
各國政府制定的某些政策和措施會對期貨市場價格帶來不同程度的影響。
4、政治因素。
期貨市場對政治氣候的變化非常敏感，各種政治性事件的發生常常對價格造成不同程度的影響。
5、社會因素。
社會因素指公眾的觀念、社會心理趨勢、傳播媒介的信息影響。
6、季節性因素。
許多期貨商品，尤其是農產品有明顯的季節性，價格亦隨季節變化而波動。
7、心理因素。
所謂心理因素，就是交易者對市場的信心程度，人稱「人氣」。如對某商品看好時，即使無任何利好因素，該商品價格也會上漲；而當看淡時，無任何利淡消息，價格也會下跌。又如一些大投機商品們還經常利用人們的心理因素，散布某些消息，並人為地進行投機性的大量拋售或補進，謀取投機利潤。
8、金融貨幣變動因素。
在世界經濟發展過程，各國的通貨膨脹，貨幣匯價以及利率的上下波動，已成為經濟生活中的普遍現象，這對期貨市場帶來了日益明顯的影響。

❽ 請問為什麼同一個期貨合約的價格會隨時間而變動

我們都知道，一個期貨品種是分為很多期貨合約的。之所以分為很多合約，是因為期貨本身的設立目的，是為了現貨企業的套期保值。而且期貨可以交割，涉及到具體現貨，於是設立了多個合約方便現貨企業去套保和交割。
比如，期貨螺紋鋼。

它就存在12個期貨合約。可以很明顯的看到，螺紋鋼1810，就是2018年10月份交割的螺紋，跟螺紋鋼1901的價格，是完全不一樣的。那麼，一個期貨品種的不同期貨合約，為什麼價格不一樣呢？
因為這其中涉及到了一個關鍵因素：時間。
當前螺紋鋼1810的價格是4139。而當前螺紋鋼1901的價格是3943。這說明了什麼？這說明，螺紋鋼的投資者們所有的想法經過了博弈後得到了一個結論：2019年1月份的現貨螺紋鋼，要比2018年10月份的螺紋鋼便宜。
這裡麵包含了具體邏輯關系我個人是不知道的，但是，在2018年10月份-2019年1月份的這個時間段內，市場博弈後認為，這其中有很多因素會導致價格走低。可能是限產政策，可能是淡季旺季，也可能是宏觀經濟。
因為期貨品種的價格，都是人們對未來價格的預期。這個預期可以是很多因素。而螺紋鋼每一個期貨合約之間都存在著時間的差異。這個時間段內，可能會發生很多事情，導致人們的預期不同。人們的預期不同，人們對待每一個期貨品種的交易行為都就會不同，於是，便導致了期貨品種的每一個合約的價格，就不相同。
這就是其中的根本原因。