商品期貨基差怎麼辦

『壹』 期貨基差大交割不了怎麼辦

期貨基差大交割不了，那就買入近期合約，拋掉遠期合約。
1、如果到期的合約不交割，會被視為違約，交易所會對該客戶的持倉單拍賣，拍賣的損失由該客戶承擔。如果拍賣不成，交易所對該客戶施行違約罰款，罰款額約為合約價值的20%，具體以交易所實際的規則為准。
2、期貨交割是指期貨合約到期時，交易雙方通過該期貨合約所載商品所有權的轉移，了結到期未平倉合約的過程，一旦期貨到期之後，必須交割。期貨的本質是簽訂買賣合約。目前個人客戶不允許實物交割，一般在合約進入交割月以前，就應平倉（或被強行平倉）。法人客戶的持倉，會被逐漸增加保證金（一般會加大到合約價值的30%）。
拓展資料：
期貨的發展：
1、歷史上最早的期貨市場是江戶幕府時代的日本。由於當時的米價對經濟及軍事活動造成很重大的影響，米商會根據食米的生產以及市場對食米的期待而決定庫存食米的買賣。
2、在1970年代，芝加哥的CME與CBOT兩家交易所曾進行多項期貨產品的創新，大力發展多個金融期貨品種，令金融期貨成為期貨市場的主流。1980年代，芝加哥的交易所開始發展電子交易平台。踏入1990年代末，各國交易所出現收購合並的趨勢。
3、中國古代已有由糧棧、糧市構成的商品信貸及遠期合約制度。在民國年代，中國上海曾出現多個期貨交易所，市場一度出現瘋狂熱炒。偽滿洲國政府亦曾在東北大連、營口、奉天等15個城市設立期貨交易所，主要經營大豆、豆餅、豆油期貨貿易。1949年中華人民共和國成立後，期貨交易所在中國大陸絕跡幾十年，到1992年鄭州設立期貨交易所，展開另一波期貨熱炒風潮，各省市百花齊放，最多曾經一度同時開設超過50家期貨交易所，超過全球其他國家期貨交易所數目的總和。

『貳』 期貨合約到期時如果基差大於零投資者怎麼套利

據宗跡期貨數據（一站式期貨數據決策，提供期貨基本面數據、資金數據、研報等）官方了解到：

期貨套利的方法，就是利用不同市場、不同時間、不同品種之間的價格和走勢差異，採取賣出高價、買入低價的方式從中賺取利差。可以分為：期現貨套利、跨市場套利、跨品種套利、跨不同月份合約套利等等。

1、期現貨套利。一般情況下，期貨價格走勢通常和現貨保持一致，但是因為交割、倉儲等需要額外費用，期貨價格應該高於現貨價格。但是期貨又表現為未來預期價格，所以往往又存在價格背離的問題，就比如說某一商品現在供應偏緊，預期未來一段時間悄啟後會大幅好轉，這樣期貨價格也可以小於現貨價格。如果投資者認為當前期貨和現貨價格走勢背離比較嚴重，未來期貨價格並不會下跌，就可以通過賣出現貨，購買期貨合約進行套利；相反的情況就反向操作。這就是一般所稱的套期保值，也是期貨市場存在的最根本原因。

2、跨市場套利。就是在不同的交易市場中套利，全球有很多大宗商品交易市場，其中又有很多交易標的相同或者相似的商品，不同市場商品在價格走勢上總體保持一致，但有時候也會產生價格背離，這就給套利者提供了機會。比如說，上海期貨交易所的銅價遠遠高於倫敦市場，剝離相關成本之後仍然又利差可賺，而投資者預期兩者比較將逐漸恢復到正常狀態，那麼就可以選擇買入倫銅而賣出滬銅的方法套利。

3、跨品種套利。就是不同品種期貨合約價格漲跌幅度出現背離，預期未來比價將回歸正常，而採取的啟告如套利方法。期貨市場中的關聯品種很多，通過關聯度不同又有很多選擇，最為明顯的就是在價格具有此消彼長關系的商品中套利。比如豆粕和豆油，二者都是大豆壓榨後的成品，而且大豆壓榨的利友派潤是大豆和豆油賣價扣除成本，在大豆價格一定的時候，如果豆油價格較高，大豆壓榨依然還有利潤的情況下就會增加壓榨量，可能會造成市場上豆粕供大於求，這樣將會帶來豆粕價格下跌。大豆油和豆粕在價格此消彼長中，也為套利提供了機會。

『叄』 期貨做空快到交割日了,基差為負200多,怎麼辦

期貨快到了交割日了，如果你是個人客戶，賬戶是虧損的話，就不要考慮期現基差這類因素了，因為這就沒有太大的實際意義了，在期貨交易中，期貨走勢是一回事，期貨基本面可能是另一回事，有時就算將基本面分析的很對，將未來方向看對了，可是走勢卻不一定馬上能夠印證它，這也就是在期貨市場也許很多人都看對了方向，但是最終爆倉了，如果快到交割日了，還虧損的話，個人就應該考慮及時平倉了，否則最終也會被強制平倉的。

『肆』 關於期貨的基差計算,要求要計算過程！

基差是指某一特定商品在某一特定時間和地點的現貨價格與該商品在期貨市場的期貨價格之差。
即：基差=現貨價格一期貨價格。參照物不同，基差結果不同。
例：如果7月1日的小麥現貨價格為800美分/蒲式耳，9月份小麥期貨合約的價格為810美分/蒲式耳，11月份小麥期貨合約的價格為830美分/蒲式耳。

基差=小麥現貨價格（800）-小麥期貨價格（810）=-10

『伍』 期貨基差是做空還是做多

期貨基差為正是看做多，基差為正數說明現貨價格高於期貨價格，也說明現貨物資緊缺，而物資緊缺會導致市場供不應求，可做多期貨合約。基差為負數說明現貨價格低於期貨價格，現貨價格低說明此時現貨商品庫存過多，庫存多會導致供過於求，因此可做空期貨合約。
【拓展資料】
期貨基差是指現階段某個期貨價格和現貨價格之間的差價。
理論上認為，期貨價格是市場對未來現貨市場價格的預估值，兩者之間存在密切的聯系。由於影響因素的相近，期貨價格與現貨價格往往表現出同升同降的關系；但影響因素又不完全相同，因而兩者的變化幅度也不完全一致，現貨價格與期貨價格之間的關系可以用基差來描述。基差就是某一特定地點某種商品的現貨價格與同種商品的某一特定期貨合約價格間的價差。基差有時為正（此時稱為反向市場），有時為負（此時稱為正向市場），因此，基差是期貨價格與現貨價格之間實際運行變化的動態指標。基差主要反映現貨和期貨兩個市場之間的運輸成本和持有成本。
基差的計算公式：基差=現貨價格-期貨價格
基差的表現形式：
1.正向市場。基差為負，各月份合約的價格差距以持有成本為基礎。理論上，負的基差有一上限，若基差絕對值超過持有成本，將引發套利行為，從而糾正其不合理的價差。
2.反向市場。基差為正值，市場短缺，持有成本為負，近期價格高於遠期價格。價差沒有一定的上限，看短缺程度。
基差的操作：
具體操作中，手中有貨的一方，可賣出基差，鎖定所持有貨物的價格，從而鎖定利潤；未來需要買貨的一方，則可買入基差，規避價格上漲風險，鎖定成本。二者均需要在期貨盤進行套保操作。一批貨物可分多次多筆進行點價操作。相較於單純的期貨套保，「期貨點價+基差」的定價方式給了企業更多的價格選擇。通過這種模式，企業自身的貿易風險只是相對價格變化，而非傳統的絕對價格變化。
基差交易中，基差水平由賣方報價，買方選擇是否接受這一報價。基差越低對買方越有利，成交可能性越大。