股權類期貨以什麼為標的物
① 我國股指期貨標的物是什麼
標的物是滬深300指數.合約乘數是每點300元.保證金為15%左右(各家期貨公司有些差別)。
比如:股指期貨報價為3300 ,那你買賣一手股指期貨需要的保證金如下:
保證金=3300×300×15%=148500元.
股指期貨,就是以股市指數為標的物的期貨。雙方交易的是一定期限後的股市指數價格水平,通過現金結算差價來進行交割。
股票指數期貨是指以股票價格指數作為標的物的金融期貨合約。在具體交易時,股票指數期貨合約的價值是用指數的點數乘以事先規定的單位金額來加以計算的,如標准·普爾指數規定每點代表250美元,香港恆生指數每點為50港元等。股票指數合約交易一般以3月、6月、9月、12月為循環月份,也有全年各月都進行交易的,通常以最後交易日的收盤指數為准進行結算。
股票指數期貨交易的實質是投資者將其對整個股票市場價格指數的預期風險轉移至期貨市場的過程,其風險是通過對股市走勢持不同判斷的投資者的買賣操作來相互抵銷的。它與股票期貨交易一樣都屬於期貨交易,只是股票指數期貨交易的對象是股票指數,是以股票指數的變動為標准,以現金結算,交易雙方都沒有現實的股票,買賣的只是股票指數期貨合約,而且在任何時候都可以買進賣出。
② 什麼是期貨什麼是股指期貨什麼是權證什麼是融資融券
期貨:期貨主要不是貨,而是以某種大眾產品如棉花、大豆、石油等及金融資產如股票、債券等為標的標准化可交易合約。因此,這個標的物可以是某種商品(例如黃金、原油、農產品),也可以是金融工具。
股指期貨:是指以股價指數為標的物的標准化期貨合約,雙方約定在未來的某個特定日期,可以按照事先確定的股價指數的大小,進行標的指數的買賣,到期後通過現金結算差價來進行交割。
權證:是指基礎證券發行人或其以外的第三人發行的,約定持有人在規定期間內或特定到期日,有權按約定價格向發行人購買或出售標的證券,或以現金結算方式收取結算差價的有價證券。
提起融資融券,估計不少人要麼雲里霧里,要麼就是避而遠之。今天這篇文章是我多年炒股的經驗之談,著重強調下第二點,全是干貨!
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一、融資融券是怎麼回事?
談到融資融券,第一步我們要知道杠桿。打個比方,本來你口袋中裝有10塊錢,想入手標價20元的物品,我們從別人那借來的10塊錢就是杠桿,這樣說來,融資融券則是加杠桿的一種方式。融資,換言之就是證券公司把錢借給股民買股票,到期將本金和利息一同還了就行,融券就是股民借股票來賣,到期後立即返還股票給付相應的利息。
融資融券具有放大事物這一特性,盈利情況下,利潤會成倍增長,虧了也能將虧損放大幾倍。由此可見融資融券的風險著實不怎麼低,要是操作有問題很有可能會出現巨大的虧損,對投資能力要求會比較高,能夠把合適的買賣機會牢牢拽在手心,普通人是很難達到這種水平的,那這個神器可以幫到你,通過大數據技術分析對合適的買賣時間進行判斷,好奇的朋友不妨點擊下方鏈接:AI智能識別買賣機會,一分鍾上手!
二、融資融券有什麼技巧?
1. 利用融資效應這樣收益就會變多。
譬如你現在有100萬元的流動資金,在你看來XX股票表現挺好,就可以使用你手裡的資金買入股票,買入後將手裡的股票抵押給券商,隨後融資入手這個股,一旦股價上升,就可以分享到額外部分的收益了。
就以剛才的例子來說,如若XX股票帶來5%的漲勢,歷來收到的錢只有5萬元,但融資融券操作可以改變這一現狀,能讓你賺的更多,當然如果判斷失誤,虧損也會更多。
2. 如果你投資的方向是穩健價值型的,中長期看好後市,然後向券商融入資金。
融入資金的意思是,把你手裡作為價值投資長線持有的股票抵押出去,融入資金成功後,就不需要通過追加資金來進場了,獲利後,將部分利息分給券商即可,就可以獲得更多戰果。
3. 使用融券功能,下跌也是可以盈利。
拿個例子來解釋一下,比如說,某股現價位於20元。經過各個方面的解析,強烈預期這個股,在未來的一段時間內下跌到10元附近。然後你就能向證券公司融券,然後向券商借1千股該股,以二十元的價格在市場上進行售賣,得到資金2萬元,一旦股價下跌到10左右,你將可以以每股10元的價格,再次對該股進行買入,買入1千股返回給證券公司,花費費用1萬元。
所以這中間的前後操作,價格差就是所謂的盈利部分了。自然還要支出一些融券費用。該操作如果沒有使未來股價下跌,而是上漲,那麼合約到期後,就要花費更多的資金,買回證券還給證券公司,因而帶來損失。
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③ 目前股票期權有多少種標的
國內的股票期權品種具體如下:
1、ETF期權:上證50ETF期權、滬深300ETF期權、創業板ETF期權、深證100ETF期權、中證500ETF期如猛權
2、股指期權:滬深300股指期權、中證1000股指期權、上證50股指期權
3、股指期貨:滬深300股指期貨、中證500股指期貨、中證1000股指期貨、
4、渣友橋商品期權:豆粕期權、玉米期權、鐵礦期權、LPG(液化石告備油氣)期權、PP(聚丙烯)期權、PVC(聚氯乙烯)期權、塑料期權、棕櫚期權、白糖期權、棉花期權、PTA(精對苯二甲酸)期權、甲醇期權、菜粕期權、動力煤期權、滬銅期權、滬金期權、滬鋁期權、滬鋅期權、橡膠期權、原油期權。
④ 關於股指期貨
期貨是什麼?
期貨就是到期交付的貨物,其特點是到了約定的時間才最終交付,此前進行的交易都是虛擬的價格預估,到期了則要用實物對合約進行償付。
股指期貨就是以股票指數作為實物進行的期貨合約交易,目前A股推出的是滬深300股指期貨,其標的物,也就是實物是滬深300指數。接著往下看會更清楚。
股指期貨合約是怎麼產生的?
目前滬深300的主力交易合約是4種,當月,下月,下個季度月,和下下個季度月,對應於現在的6月,這四個合約分別於6月的第三個周五,7月的第三個周五,9月的第三個周五和12月的第三個周五到期。一旦合約到期,就會交割退市,新的合約就會產生,總量保持4個不變。例如在4月10號,這四個合約分別是4月,5月,6月和9月合約,到了四月的第三個星期五,4月合約交割退市,四個合約就分別變成了5月,6月,9月和12月合約。當然,4月中國還沒有推出股指期貨,以上只是舉例說明合約的產生辦法。
通過股指期貨怎麼賺錢?
首先說說股指期貨持倉的產生:
股指期貨的交易是在多頭和空頭之間進行的,其合約的產生也是多頭和空頭共同作用產生的,例如,當前是6月,指數2600點,你預計7月底指數能達到2800點,股指期貨現價2650點,那麼你掛多單以不高於2650點買多10手股指期貨,而這時如果剛好有個人掛空單以不低於2650點賣空股指期貨,這時沒有其他人委託,你們就被撮合成交,分別持有10手1f007多單和10手1f007空單。
如果你的對手也是新開倉的,那麼你們兩個就一起創造了20手1f007股指期貨合約的持倉。
如果你的對手是原本有20手多單的,那他掛10空單平倉與你成交的話,你們只是完成了10手1f007多單的轉移,並沒有製造新的股指期貨1f007合約持倉。
所有的股指期貨持倉都是多頭和空頭共同製造的,期貨公司只負責撮合交易和收管理費。
接下來講股指期貨怎麼賺錢。
還以你的持倉為例,你以2650點做多(買入多單)10手,由於目前定價為300元/點,你需要交2650*300*10=795萬給期貨公司,好在有保證金交易制度,你不必真的給他那麼多,按近月合約15%的保證金比例算你需要劃7950000*.15=119.25萬給期貨公司,它才會給你掛單。然後你成交了,持有了,你和你的對手盤都堅定的持有到期,到了6月的第3個周五收盤,大盤點位是2830點,你是多單,所以期貨公司交割時需要按滬深300指數實際收盤價賣出你的10手,不計費用你應該從期貨公司得到現金 2830*300*10=849萬,由於開倉是期貨公司替你除了85%也就是7950000*85%=675.75萬,期貨公司最終除了把你的119.25萬保證金還給你之外,還要給你8490000-65757500-1192500=54萬。
這54萬就是你賺到的。
你的收益率就是(54/119.25)*100%=45.28%
同期大盤漲幅(2830-2650)/2650=6.79%
反過來你的對手盤,交割日持有10手空單,證券公司會用他的保證金買入你的10手來平倉,他賣空時繳納了119.25萬的保證金(跟你一樣),股指每次天收盤上漲他都被要求追加保證金,到交割日,他繳納的保證金最終數值為2830*300*10*15%=127.35萬。他賣空時,獲得了795萬現金被保管在期貨公司,到交割日,他需要花2830*300*10=849萬把10手合約買回來,結果795+127.35-849=73.35,期貨公司吧他的保證金還給他,他實際虧損了127.35-73.35=54萬,剛好跟你賺的相等。
也就是說,在不考慮交易費用的情況下,股指期貨是一種對賭行為,你從股指期貨里賺的,必定是其他股指期貨投資者賠的。
當然,你不必一定持倉到交割日,而是隨時可以選擇空頭倉位買入多頭倉位平倉,或多頭倉位買入空頭倉位平倉,對於上面的例子,你可以隨時買入10手空單來平倉。保證金和盈利也是每天清算的,而不是像上面例子中簡單化的到交割日一次清算,如果由於價格波動,你的賬戶資金被劃走虧損後,余額不足以支付保證金,你的頭寸會被平倉。
以上只是簡單的解釋,僅供理解,不適用於指導操作。
⑤ 什麼是股指期貨,請舉例說明,謝謝
股票指數期貨是指以股票價格指數作為標的物的金融期貨合約。
在具體交易時,股票指數期貨合約的價值是用指數的點數乘以事先規定的單位金額來加以計算的,如標准·普爾指數規定每點代表500美元,香港恆生指數每點為50港元等。
股票指數合約交易一般以3月、6月、9月、12月為循環月扮慎份,也有全年各月都進行交易的,通常以最後交易日的收盤指數為准進行結算。
股票指數期貨交易的實質是投資者將其對整個股票市場價格指數的預期風險轉移至期貨市場的過程,其風險是通過對股市走勢持不同判斷的投資者的買賣操作來相互抵銷的。
它與股票期貨交易一樣都屬於期貨交易,只是股票指數期貨交易的對象是股票指數,是以股票指數的變動為標准,以現金結算,交易雙方都沒有現實的股票,買賣的只是股票指數期貨合約,而且在任何時候都可以買進賣出。
(5)股權類期貨以什麼為標的物擴展閱讀:
股指期侍腔貨具有下列特點:
1、跨期性。
股指期貨是交易雙方通過對股票指數變動趨勢的預測,約定在未來某一時間按廳談敬照一定條件進行交易的合約。因此,股指期貨的交易是建立在對未來預期的基礎上,預期的准確與否直接決定了投資者的盈虧。
2、杠桿性。
股指期貨交易不需要全額支付合約價值的資金,只需要支付一定比例的保證金就可以簽訂較大價值的合約。例如,假設股指期貨交易的保證金為10%,投資者只需支付合約價值10%的資金就可以進行交易。這樣,投資者就可以控制10倍於所投資金額的合約資產。
當然,在收益可能成倍放大的同時,投資者可能承擔的損失也是成倍放大的。
3、聯動性。
股指期貨的價格與其標的資產——股票指數的變動聯系極為緊密。股票指數是股指期貨的基礎資產,對股指期貨價格的變動具有很大影響。與此同時,股指期貨是對未來價格的預期,因而對股票指數也有一定的引導作用。
4、高風險性和風險的多樣性。
股指期貨的杠桿性決定了它具有比股票市場更高的風險性。此外,股指期貨還存在著特定的市場風險、操作風險、現金流風險等。
⑥ 股票 股指期貨 股票期權 三者的異同
股票是一種有價證券,是股份公司在籌集資本時向出資人公開或私下發行的、用以證明出資人的股本身份和權利,並根據持有人所持有的股份數享有權益和承擔義務的憑證。股指期貨是指以股價指數為標的物的標准化期貨合約,雙方約定在未來的某個特定日期,可以按照事先確定的股價指數的大小,進行標的指數的買賣。股票期權,是指一個公司授予其員工在一定的期限內(如10年),按照固定的期權價格購買一定份額的公司股票的權利。所以從概念上來看,股票期權是屬於公司激勵制度的一種,而股票和股指期貨說到底都是一種有價證券。而不同之處在於股票需要上漲投資者才能獲利,而股指期貨不論漲跌投資者都是可以獲利的。
證券之星問股